彩虹股份能否起二波--逻辑修正
11月份彩虹股份曾经经历过一次7连板，当时主要炒的是受益液晶面板涨价，公司经历连续亏损后，2020年Q3毛利率回正，毛利达到8.8%，公司迎来业绩转正拐点。
第一波气势如虹的上涨死于股东减持，12月3日收盘后，两大股东联袂发布坚持公告，次日股价跌停。
同时，市场也担心，面板涨价的持续性
第一波到这里，也就结束了，彩虹股份后面连续跌停一直到12月11日。
如果没有后续消息刺激，彩虹股份预计后面难以再起波澜，毕竟第一波炒作，已经将面板涨价的预期充分打满。
但是也就在12月11日新闻来了：
据报道，12月11日晚间，日本玻璃基板大厂日本电气硝子（NEG）突发停电，位在日本高槻市（Takatsuki）的玻璃工厂因意外停电5小时，造成玻璃熔炉受损。据了解，该厂主要供应8.5代以下的玻璃基板，旗下3座熔炉预计会在第一季陆续修复，恢复生产，整体影响时间恐长达4个月。
据了解，NEG是玻璃基板主力供应商，LG有80%的玻璃基板采购自NEG，台湾友达（18%）,夏普（11%），惠科（24%）等面板大厂也是NEG客户。兴业证券谢恒指出，NEG产能受限将影响整个面板供给格局，面板供不应求情况或将加剧，从而导致价格继续上涨。
详细新闻如下：
日本电气硝子的产能停工后，主要影响的是玻璃基板，借用公社战友的产业链图片。
及彩虹股份资料
公司是目前国内唯一一家拥有玻璃基板核心生产技术的企业，公司投资兴建的年产52万片第五代玻璃基板一期项目是我国第一条玻璃基板生产线，并已成功生产出第一块玻璃基板。
以上可以看出，彩虹股份上涨的核心逻辑又回来，甚至强化了。
东旭光电这票也有玻璃基板，但是票本身有瑕疵。
附2021年面板厂商出货计划
【Omdia】2021年面板厂商液晶面板出货计划：
TV——京东方 5390 万片，中电熊猫 1450 万片；TCL华星 4010 万片，HKC 4000 万片，群创 3600 万片，LGD 2050 万片，友达 1800 万片，夏普 1560 万片，彩虹股份 1450 万片，三星显示 180 万片。
MNT——京东方 4200 万片，中电熊猫 1600 万片；LGD 3400 万片，友达 3000 万片，TCL华星 1500 万片，群创 1500 万片，HKC 1500万片，夏普 120 万片，三星显示 110 万片。
NB——京东方 6000 万片，中电熊猫 1000 万片；友达 5200 万片，群创 5000 万片，LGD 3600 万片，夏普 1000 万片，HKC 400 万片，TCL华星 360 万片。
另附公社社友研究资料：
公司业务分两块，一块是面板业务： 当前8.6代液晶面板产线1条，生产从32-70寸的液晶面板；另一块是玻璃基板业务： 5代-8.5代产线都有，其中5代生产线已经停了，因为没有竞争力。现在主要运行的是3条6代产线和1条8.5代产线。 总体看：6代玻璃基板产线和8.6代液晶面板产线产销率高均于100%。
亮点：
1.单纯三季度面板毛利率在有10%左右。按照现在价格情况来看，一个月面板的收入大概有7-8个亿的样子，毛利率现在大概有30% 左右，主要是涨价的原因。公司三季度面板业务基本持平，10月面板业务将近净利润3亿，四季度基本能把上半年亏损的10 个亿补回来（上半年产能投放计入了营收成本）。
2.国产替代空间大-玻璃基板放量在即:目前，公司8.6代薄膜晶体管液晶显示器件(TFT-LCD)项目[玻璃基板] 经开始投产，目前已经向南京能猫开始批量供货，华星光电上个月进入到批量认证过程，其他客户诸如冠捷科技、海信、长虹、创维、小米、三星等客户都在开发中。玻璃基板行业，目前国内不管是京东方还是TCL现在用的基本都是康宁或者旭硝子在国内的工厂生产的，国内大的面板厂个月大概要用到20万片以上的玻璃基板。公司目前的产能为5万片/月，第二条产线已经开始建设，明天初就能投产，第三四条产线也已经开始规划。在巨大的需求下面，公司玻璃基板的业业务将持续放量。明年本身还有奥运会
和欧洲杯，重大体育赛事会对面板有周期的影响。
3.面板产能利用率？ 面板行业基本是100%开的，公司原来设计能力是120K，年初通过改造已经达到132K，上个月开始 进入170K的改造。
利空分析：公司三季度扣非净利亏损17个亿左右，其中7个亿是上半年计提的玻璃基板产线的减值，另外10个亿是面板业务上半年的亏损。产线计提能够在产能释放的时候回补，而公司明确表示能够在四季度将上半年的10亿亏损回补，从业绩而言反而是好事。
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