<市场及仓位分析>

在仓位上现在是重仓，这三天享受到股市久违的上涨，资金曲线现在新高。这次的上升时间会是一个周线级别的，所以不用担心像九月份那样，做票非常的不舒服。加上三季报很多有业绩的公司开始出现，市场开始关注业绩，事情不大。

在股票配置上，在星球上一直在说。在九月份市场下跌的时候，一直在寻找主流板块。曾经一直在食品医疗，白酒，光伏风电新能源汽车上纠结，最后选择的是光伏风电和新能源汽车三个板块。

在九月底的时候，可选择的板块非常多。一个个的筛选，只为了确定其市场走好时板块有没有爆发力，是不是领导板块。在三季度业绩持续向好的高景气方向可能更受资金青睐，比如消费电子、光伏、风电、新能源汽车方向。最终确定的是光伏风电。

在股市里其实真正要注意的时踏准节奏：一个是择时，一个是风口。择时不必说，大盘下跌阶段市场绝大多数股票是走不好的。即使有走好的股票，也只能轻仓去做，不可能在市场下跌的时候赌这个股票会大涨。殊不知2018年股市下跌，创业板跌了近30%。如果一直持有股票度过2018年，很难取得正收益。

即使在大盘上涨的年份，普通投资者想要盈利都很难的，更何况在熊市。熊市最好的策略就是轻仓，不要在股票上下功夫。到了市场好的时候，就开始操作。那么有一个问题：市场好的时候，该买些什么呢？

其实就是买风口的行业，当风来了，猪都会飞！买对了风口，事半功倍；买错了风口，南辕北辙。

A股有非常明显的板块轮动特征，资金在板块中间闪转腾挪的。考虑的重点就是对板块未来业绩释放能力，释放能力越强的行业。资金会提前进去，做一波把板块炒的高高的。不断的轮动，轮动的基本逻辑就是行业景气度。

当一个板块景气度越来越高的时候，就有可能成为下一个主流。不过需要天时地利人和的配合，想要确认也是挺难的。不仅仅只看业绩，题材，技术面还有政策都会影响后期的涨幅。所以在星期一的文章选股的三个核心指标（原创干货），我非常重视高景气行业，也列举了很多高景气行业。

高景气行业

1.光伏：隆基股份，福莱特，福斯特，通威股份，锦浪科技，捷佳伟创，迈为股份

2.新能源汽车产业链：比亚迪，宁德时代，拓普集团，三花智控，玲珑轮胎

3.军工：中航沈飞，中简科技，睿创微纳

4.苹果产业链：歌尔股份，立讯精密，蓝思科技，鹏鼎控股

5.风电：金雷股份，泰胜风能，天能重工，明阳智能

6.化工：万华化学，荣盛石化，华峰氨纶，天赐材料

7.工程机械：挖掘机，重卡，装配式建筑

投资标的如何选择？投龙头！

选择方法论的核心逻辑是头部效应，在任何一个行业或系统里，头部品牌吸引的资源和人脉大概占40%，第二名是20%，第三名是7~10%，其他所有人共分其余的30%。

一旦成为主流品种，业绩与估值就会被双击，板块就会被爆炒，龙头公司先领涨打出高度，后面就是鸡犬升天，然后估值炒上天，透支掉未来几年的业绩。所以最主要的就是节奏的把握和对风口的识别，其他的不是那么重要。

如何发现高景气行业呢？我觉得这几个办法是可以的。

1.找专门做这块的投资者交流。在这一块雪球，淘股吧还要股吧，这些股票论坛里面有，大家可以寻找到相对应的投资人。

2.研报。这个比较简单，找出相对应的关键字，然后不断的筛选就行了。

3.自己去发现。高景气行业要对逻辑的把握，还要对技术面，题材的把握。不是看看别人的观点就行，最主要的是需要自己的观点。错了没关系，这也是投资路上的坎坷