事件:11月17日,国务院联防联控机制新闻发布会上,强调加强医疗服务能力建设和救治资源准备。第一,持续加强定点医院建设,配足配齐救治床位,且要求ICU床位要达到床位总数的10%;第二,加强方舱医院的建设;第三,要持续加强发热门诊的建设。
点评:定点医院ICU床位增配有望拉动设备增量市场超过50亿元,呼吸机、输注泵、监护仪、除颤仪、血液净化器、便携超声移动DR等设备有望迎来新一轮采购高峰期,同时加强方舱医院建设有望进一步拉动相关新基建需求增长,驱动相关公司业绩增长。
粗测:根据卫生统计年鉴与不完全统计,2021年底我国二、三级公立医院约1.4万家,对应总床位数约600万张,对应单医院床位数超过400张;重症床位数约1.3万张,对应ICU床位占比不到2-3%;目前全国定点医院约1500家左右18按照ICU床位占比10%的目标值,需增设ICU床位约5万张:考虑单床配备呼吸机、输注泵、监护仪等设备贡献收入10万元以上,定点医院ICU床位扩容带来相关设备增量市场超过50亿元。
建议关注ICU床位增配设备与方舱建设相关新基建标的,重点推荐迈瑞医疗(全产品线)、联影医疗(移动影像设备等)、万东医疗(移动影像设备等)、开立医疗(便携式彩超等)、祥生医疗(便携式彩超等)、宝莱特(监护仪等)、尚荣医疗(医疗专用工程)、华康医疗(净化系统等)、新华医疗(感染控制等)等。
风险提示:行业增速不及预期,医药负向政策超预期。