摩根大通提高了对减肥药的销售额预期,预计到2030年GLP-1受体激动剂相关药物的年销售额将超过1000亿美元。
德展健康:利拉鲁肽原料及制剂,为II型糖尿病患者以及肥胖人群提供质优价廉的生物制品,原料部分进入100升发酵规模,工艺稳定,主链产量达到1.5克/升以上。完成中试规模的生产,项目进入质量研究和注册报批阶段,预计2024年上市。
司美格鲁肽原料及制剂,100升规模的工艺测试,指标达到设计要求,主链产量达到1.0克/升的预期目标。完成中试规模的生产,项目进入质量研究和注册报批阶。
利拉鲁肽在中国专利已到期,司美格鲁肽和度拉糖肽在中国的专利也将于2026年到期,有望带来多肽仿制药的研发热潮。
诺和诺德公布了2023年上半年业绩报,其净销售额1076.67亿丹麦克朗,上年同期为832.96亿丹麦克朗,同比增长29%,净利为392.42亿丹麦克朗,上年同期为275.28亿丹麦克朗,同比增43%。据次保守推算今年全年销售有望破200亿美元。
不考虑专利和研发进展,假设德展健康利拉鲁肽+司美格鲁肽2024年上市只能占诺和诺德3%的份额,对应6亿美金,汇率7,对应42亿营收,参考诺和诺德40%净利率,对应16亿人民币净利润,参考爱美客给予50PE,对应800亿,目前70亿市值,10倍空间。