看到这里,有些人马上就会说,巨无霸IPO,保证不能带崩大盘,所以会进行护盘等等,理解到这个层面的人,明白A股的一些原理,但是不明白这次IPO的重要性,中国移动的IPO回归A股,不是简单的政治意义,更有真的想在这个市场融资的成分,因为——5G。
中国移动在这个时候回归A股,而且指定了回归融资的用途,可以看看其招股书(申报稿):中国移动拟公开发行人民币股份数量不超过9.65亿股并在上交所主板上市,本次发行募资规模达560亿元。5G项目成此次募资的投资重点,拟投入280亿元,占总募资额的50%。
再看看一篇8月的报道:目前,我国已经建设5G基站96.1万个,其中2021年1-6月新建19万个,这距离工信部既定的60万个基站目标,还差41万个基站未完成。
全年目标60万个,到了8月只建成了19万个,这是为什么呢?因为5G基站实在太费钱了,而且数量远远高于4G基站,这是5G技术的局限性造成的,5G的波长注定了其信号只能是小范围覆盖,所以,基站的缺口巨大,意味着资金缺口巨大,中国移动这头巨兽,没钱了。
5G是我们国家主导的一套标准技术,这个技术意味着我们国家首次在通信领域的全面领先,这是我们的骄傲工程,也是我们的面子工程,所以基站的目标不可能不完成,5G也将作为我们的头牌新基建,为中国社会带来翻天覆地的变化。
11月3日,新股持续破发,打新氛围跌到谷底,部分大资金甚至开始减配打新份额,减持权重,放弃打新机会,指数开始恶性循环,当日,上证指数跌出一个左脚,11月4日,中国移动首发过会,围绕本轮行情的行动也开始展开,11月5日,疯狂的破局大妖股拓新药业涨停启动,开始了他的表演,这意味着本轮行情从次新股启动,给市场的信号就是,破解当前打新亏钱的局面,扭转对次新股的印象,这轮次新行情也会断断续续,虽然不会再出现拓新这样的疯狂局面,但是打新亏钱已经不复存在,同理,中国移动上市时候也绝对不可能破发。11月10日,上证指数诱空后做出右脚,从此指数开始掉头向上一路狂奔,牛市仿佛又回到了我们身边。
市场的赚钱效应打开后,各路资金都开始回归A股,享受疯狂的年底行情,其中5G版块在低调中也走出了趋势,同为年底中国移动的到来造势。其实5G版块和游戏版块的重叠部分,就是现在最火的话题“元宇宙”,元宇宙只是一个遥远的概念,而思维的局限性,和对新话题的热忱,让这些其实就是5G或者游戏的“冷饭”又被拿出来爆炒了一番,但是不得不说,背后的推手的实力强大,这制造新题材和话题的能力。看看5G版块的60日涨幅,是不是看到了很多熟悉的“元宇宙”身影?
明白本轮行情的实质以后,我们就要计算行情的持续时间,力度等。我们现在的这个场子,是用来IPO的,IPO如果做不下去,这个场子开着就没有任何意义,所以总会有阶段的行情,在你快要绝望的时候喊出一句老乡别走。根据上一轮中国电信上市的规律,7月23日过会以后,市场砸出黄金坑,随后有一段小行情,8月20日上市砸出大机会,随后一路向上创造了3723的新高。
中国移动很可能在未来一个月内上市和大家见面,也就是说,除了当天的诱空可能,上市后,中国移动可能会给我们再带来一波行情,这波行情和跨年行情也会有机会结合,但是不要忘记中国移动上市带给我们的意义所在——5G将进入最后的业绩兑现区间,缺口的这批资金都会打款到参与5G基站建设的广大产业链上去,形成对整个产业链实实在在的利好。
据业内人员测算,一个5G基站的建设成本(只算设备和零部件以及耗材,不包括人工、租金、维护、电费等等)约为30万元,如果把其它建设成本算进去,一个基站要至少50万元。那么41万个基站的投建费用,在设备及组件这一块就需要1230亿元,而5G基站最费钱的部分就是射频天线,一个基站采购天线设备的成本就是17万元,建设41万个5G基站的费用中,有697亿元将用于采购基站天线设备。
综上所述,本文的逻辑梳理如下:中国移动的IPO必须成功——所以必须有一轮行情保驾护航——次新股首当其冲解决破发问题——5G个股披着元宇宙的外衣此起彼伏——中国移动上市后引领一波小牛市——IPO顺利完成,基站顺利建设,5G个股尤其是天线股将迎来业绩的兑现!