【普蕊斯】SMO临床试验现场管理龙头，受益于行业集中度提升+SOP体系和信息化管理的规模效益，有望复合超25%增长，目前24亿市值，24年利润1.68亿，PE仅13倍；

【维力医疗】医用导管龙头：海外订单23年下半年已修复，国内开发麻醉&泌尿外科临床需求市场渗透提升，有望25%增长，24年2.4亿利润（PE13倍）；

【祥生医疗】掌上超声智能化便携化，产品性价比优势加速出口拓展中东东南亚，并携手飞利浦、佳能等大品牌渠道助高增长，预计24年收入增35%，利润2.28亿（增长42%，PE11倍）；

【立方制药】渗透泵控释特色制剂企业，羟考酮缓释片及益气和胃增长上量，有望20%+增长，24年利润2.6亿，PE仅11倍；

【柳药集团】工业+零售药店规模化助力业绩3年复合20%增速，药店AI技术应用+工业向全国化&品牌化扩张催化，24年利润10亿，PE8倍。

【健之佳】西南连锁药店龙头，全渠道多元化经营，外延+自建加速增长（24年增速25%+，利润5.4亿, 11PE）。

【山河药辅】国产药用辅料龙头，一致性评价/集采助市场份额提升，高端领域进口替代，复合20%+增速，24年1.92亿利润，13PE

国产IVD产品性价比突出加速出海：迪瑞医疗（30%增速，4.3亿，17倍）；万孚生物（25%+，6.5亿，17PE）；普门科技（30%，4.3亿利润16倍）；

康复医疗设备受益于医疗机构药耗占比考核+DRGs落地提高住院周转率：翔宇医疗（25%增速，2.9亿利润，20倍），诚益通（20%+增速，2.25亿利润11倍），伟思医疗（25%增速，1.7亿利润，17倍）；

特色专精特新企业，营收利润高增长+研发高投入+产品高壁垒，市值跌至8-20亿区间：迈普医学（神经外科手术植入耗材）、禾信仪器（质谱仪）、浩欧博（过敏检测）、康众医疗（X线探测器）