提纲：

一、当日题材概述

1、中央支持浙江建设共同富裕示范区

2、华为相关

二、涨停个股解析

浙江富润：浙江+控股权拟变更+华为合作+区块链

光启技术：机构大买+券商强推（逻辑回顾）

豫能控股，新刺激：设立碳资产管理公司

云鼎科技：摘帽+智慧矿山+煤气化技术（逻辑回顾）

三、新股解析

绿田机械：高压清洗机规模化生产企业，主板上市

爱玛科技：国内电动自行车行业龙头企业，主板上市

东威科技：PCB电镀领域设备供应商，科创板上市

四、行业题材研究

云母提锂：锂价高企下有望得到快速发展

半导体设备：产业链中价值最高的一环

智能燃气表：重大事故或带来行业变革

LED：中国企业美国胜诉，行业进入上行周期

五、重要新闻及公告

（一）新闻

国务院办公厅印发2021年度立法工作计划

湖北十堰燃气爆炸事故已致25人死亡

湖北：深度放开放宽城市落户限制 取消除武汉市外全省其他地区落户限制

美国专利侵权案胜诉 中国LED企业首战告捷

比亚迪董事长王传福称比亚迪小米正洽谈造车项目

5月动力电池产量环增6.7% 磷酸铁锂电池占比升至63.6%

（二）公告

齐翔腾达：上半年净利14.26亿元至16.4亿元，同比预增200%-245%

金力泰：公司总裁及子公司总经理拟合计不低于3亿元增持股份

凯撒旅业：拟换股吸收合并众信旅游

赣锋锂业：拟1.3亿美元收购荷兰SPV50%股权，推动Goulamina锂辉石矿项目建设

科蓝软件：公司已完成与华为鸿蒙应用开发合作相关协议签署

金固股份：拟转让新康众不超9.39%股权，预计增利10.37亿元

六、三大报

优质内容成鸿蒙生态关键一环、核心供应商迎来发展机遇（捷成股份、掌阅科技）

芯片短缺叠加需求持续爆发、半导体设备供应“告急”（新莱应材、隆华科技）

需求复苏叠加供给端仍存疑虑、国际油价持续上行（中国石油、中国石化、上海石化）

磷酸铁锂电池产量同比增三倍、占比已超三元电池（中核钛白、龙蟠科技）

夜间经济规模持续增长、LED产业迎来发展新机遇（利亚德、洲明科技）

四部门发文、拓展5G在能源领域应用（双杰电气、恒华科技）

供应缺口显现、六氟磷酸锂一年涨三倍（天赐材料、多氟多、天际股份）

城镇污水处理规划印发、提升行业景气（联泰环保、节能国祯）

【金卡智能】智能燃气表等产品可确保燃气用气安全

【苏常柴A】厚生新能源锂电池隔膜一期产线均已达到投产状态

七、下周投资日历

正文：

一、当日题材概述

节前最后一天题材涨出牛市味道，盘面多条主线盘根交错，零星亮点在这里大致做梳理：

1、中央支持浙江建设共同富裕示范区，临近7月1日一百周年，“全面共富”主题在盘面一点即燃，其中比较有亮点的浙农股份（含转债）：农村共同富裕一直是全民富裕主旋律，也符合文件背后精神；浙江富润：赶上复牌日内最强，公司公告中曾发布“枫桥经验”与企业治理规范，加分；浙大网新：持股趣链科技股权，昨晚文中梳理开源基金，同类型的还有市值较大的新湖中宝，由于主业无亮点，市值较大，不被资金看好；物产中大：此前阿里相关传闻；菲达环保：叠加碳中和节能减排，以及最佳好名字小康股份：全面富裕奔小康躺赢涨停，其他零星叠加光伏、碳中和、华为较多不一一展开

2、华为相关，润和软件20cm5天4板点燃盘面资金对华为线的所有欲望，华为合作方、供应商等成为盘面第二大主线，以华为叠加物联网相关，如水表、模组、以及软件为主，其中较有亮点的佳创视讯：6月17日鸿蒙AR线上线下峰会，相同题材还有近期强势的华为AR地图合作方超图软件及与华为有合作增强AR导光场镜片的苏大维格

其他关注

1）光伏，爱旭举报通威，材料价格见历史顶部对光伏组件、逆变器、胶膜均有积极影响，今日以概念叠加方式零星表现，龙头隆基股份连续两天强势表现，胶膜龙头福斯特连续两天涨停。

2）油气，昨日美国国务卿布林肯表示，即使美国与伊朗达成核协议，美国对德黑兰的数百项制裁也将继续实施，这预示伊朗原油不会很快流入市场，刺激油价上涨，其中海南矿业此前收购洛克石油51%股权，盘中铁矿石大涨引发涨停

3）昨日消息河南新密煤矿涉嫌瞒报，新闻发酵，国家矿山安全监察局：达不到三级要求的矿山企业要限期停产整改，带动智慧矿山概念，其中龙软科技是华为智能矿山联合解决方案合作伙伴，云鼎科技叠加摘帽

二、涨停个股解析

 浙江富润：浙江+控股权拟变更+华为合作+区块链

（关注原因：6月10日浙江建设共同富裕意见发布，公司是浙江大型工贸企业，目前主营互联网业务，同时公司股权转让，国信华夏溢价入主。）

1、控制权变更。今日复牌，6月10日公告，控股股东富润控股签订意向性框架协议，拟向国信华夏转让总股本的9.00%，拟转让价格为8.46元/股（溢价率14.17%），转让金额合计约为3.97亿元，同时将其持有的不低于5.24%股权的投票权委托给股份受让主体，交易完成后，富润集团及一致行动人仍持有公司15.24%的股权，但控制权将发生变更，国信华夏将成控股股东。控股股东拟转让部分股份的主要目的为引进战略投资者，以改善公司股东结构，完善公司治理，形成优势资源的整合和转化，促进上市公司业务快速发展。

2、国信华夏是中国国信信息总公司全资持有的信息科技和大数据业务资产运营和投资控股平台公司。中国国信信息总公司是是国家信息中心旗下第一大公司，2019年资产总额超过127亿元。国信华夏主要业务为通过产业并购、兼并重组、上市融资等投资方式，对接资本市场，培育引导一些优秀企业实现上市，在信息技术、尤其是大数据产业方面拥有丰富的业务资源。

3、浙江富润是大型工贸企业，主营业务为互联网服务，其主营产品为互联网信息服务，2016年，浙江富润收购了泰一指尚100%股权，泰一指尚是一家依托于大数据技术，为客户提供互联网营销服务和营销数据分析服务的科技型公司。2020年剥离印染纺织、无缝钢管等传统业务，全面聚焦 2B MCN 等新兴业务。2020年巨亏-4.33亿元，主要原因是计提了商誉减值准备4.94亿元

4、2月1日互动易回复，公司是快手的广告经营代理商，同时子公司泰一指尚与华为一直有合作。

光启技术：机构大买+券商强推（逻辑回顾）

（关注原因：三日龙虎显示深股通和机构大买，催化逻辑是券商2年来首次深度推荐，近期军工行业高景气，超材料是军工硬核科技，第二代产品量产有望大规模装配。顺德基地40吨新产能已于 2021 年上半年正式投产，公司业绩将迎来爆发拐点，王凤华预计归母利润三年复合增长接近100%。缺点是个股空间和持续性较难把握，而且已经一定涨幅。）

1、近期，军工板块在“十四五”高景气背景下，在市场上表现出色，超材料作为21世纪军工领域硬核科技，目前第二代产品已经实现批产，有望实现大规模装配；

2、东北证券王凤华6月10日研报最新深度覆盖超材料龙头光启技术，公司超材料主要作为隐身材料广泛应用在先进飞机、大型无人机、海洋航空装备、电子通信系统、单兵AI装备等多个尖端装备领域；

3、公司迎接近两年来首篇深度报告，王凤华看好公司超材料进入业绩兑现期：公司与某客户达成超材料航空结构产品供货合作，其中已明确供货价格的产品供货金额超12亿元，2021年2月收到成都投产通知17000公斤的航空超材料产品。顺德基地40吨新产能已于 2021 年上半年正式投产，公司业绩将迎来爆发拐点；

4、王凤华预计公司2021-2023现归母净利润3.4/7.04/12.84亿元，同比增长108.29%/107.06%/82.49%，对应PE分别为112.69/54.64/30.05倍，归母利润三年复合增长接近100%；（内容来自于公社id：大诗小歌，@大诗小歌）

豫能控股，新刺激：设立碳资产管理公司

（关注原因：前妖股，新刺激是公司5000万设立碳资产管理公司，涉及碳资产管理、碳金融服务，同时公司是河南省内唯一省级资本控股的电力上市公司，感觉新刺激力度一般）

1、设立碳资产公司。6月10日晚公告，公司拟使用自有资金5000万元出资设立全资子公司河南碳资产管理有限公司。该公司将立足全国重点涉碳行业，以碳资产管理、碳金融服务为业务重点，整合内外部资源，打造碳资产托管平台、碳市场咨询服务平台、碳金融服务平台。

2、公司是河南省内唯一省级资本控股的电力上市公司。除了传统火电之外，公司已建成投运天益公司光伏发电项目7MWp，新能源公司合欢街公共充电站项目20×120kW、天益公司充电站2×160kW，长垣益通生物质热电联产项目1×30MW；新能源子公司八个风电项目风电场均实现并网发电；成立鲁山豫能抽水蓄能有限公司，推进鲁山花园沟抽水蓄能项目核准。

3、公司主要从事火电项目的投资管理、煤炭物流、新能源、综合能源服务等，公司通过历次重大资产重组,火电装机规模进一步扩大,资产质量进一步提高,目前公司控股火电装机容量位居河南省第二位，2020年净利润2.91亿元，同比增长197.70%；变动原因产品需求增长等

4、拟注入热电联产资产。2020年公司拟收购濮阳豫能100%股权，濮阳豫能拥有两台660MW热电联产机组，主要从事燃煤发电、居民供热和工业供汽等业务。濮阳豫能2020年前三季度未经审计的实现归属于母公司所有者净利润1.60亿元，超过上市公司2019年全年盈利水平，较上市公司2020年上半年净利润占比超过80%；

云鼎科技：摘帽+智慧矿山+煤气化技术（逻辑回顾）

（关注原因：短线。煤矿瞒报消息发酵，华为2019开始试探智慧矿山业务，两者结合，智慧矿山有发酵，公司控股子公司北斗天地在工矿企业智能化信息化建设、矿山应急通信等细分市场领域具有行业先进水平，概念较新，但看不出持续性）

1、智慧矿山。5月26日、30日分别发生煤矿事故，两起事故均涉嫌瞒报，6月8日河南省印发切实加强煤矿安全生产工作紧急通知，6月11日下午消息，国家矿山安全监察局达不到三季要求的矿山企业要限期停产整顿，事件消息发酵。同时华为在2019开始试探智慧矿山业务，提出5G智慧矿山。从市场潜力看，存量煤矿改造市场规模将达到上万亿，其中智能设备市场约 8000 亿，与智能化相关的基础设施、集成平台市场约 2000 亿，同时智慧矿山可以应用到非煤矿山、智慧城市等领域。

2、2020年公司收购北斗天地68.35%股权，其主要从事以北斗应用为特色的信息技术服务和工业智能化应用业务，公司在工矿企业智能化信息化建设、矿山应急通信等细分市场领域具有行业先进水平。公司的智能化信息化技术服务业务分为系统解决方案、工业智能产品、 “北斗+”产品三类，其中系统解决方案包括矿用高可靠5G专网系统、煤矿井口智能安检系统、煤矿企业多级重大灾害预警管控平台、煤矿生产精益管理系统、煤矿智能辅助运输系统、煤矿职业健康系统、智慧矿山解决方案、智慧化工解决方案、重工行业智能制造解决方案等。

3、原山东地矿。5月20日起更名为云鼎科技，2020年通过实施重大资产重组后，公司主营业务已变更为信息化技术服务和煤气化技术推广业务， “一轴两翼”深耕工业互联网。公司致力于成为多种行业一流的数字化方案的提供商和服务商。主营业务从铁矿石开采业务变更为信息化技术服务和煤气化技术推广业务。

4、子公司国拓科技的主要经营业务为煤气化专利技术实施许可推广，主要应用于新型煤化工项目和炼化项目。

三、新股解析

绿田机械：高压清洗机规模化生产企业，主板上市

1、绿田机械，高压清洗机规模化生产企业，公司专业从事通用动力机械产品（主要包括发电机组、水泵机组和发动机）和高压清洗机产品的研发、生产、销售。

2、公司是国内通用动力机械和高压清洗机规模化生产企业之一，高压清洗机业务快速增长，规模化优势逐渐显现，募投项目助力公司突破产能瓶颈。得益于无污染、无腐蚀、节省劳动力投入、节水、节能等优势，近年来高压清洗机逐渐替代了人工清洗和化学清洗等传统清洗方式，全球高压清洗机市场需求快速发展，带动公司高压清洗机业务收入快速提升，2018-2020 年收入分别为 3.1、5.2、6.3 亿元，2019、2020 年同比增长70.51%、19.80%，是公司业绩增长的主要动力。目前公司产品远销海外，客户网络覆盖了欧洲、南美、北美、非洲、中东、东南亚等上百个国家和地区，2020 年海外收入占比达到 71.30%，海外市场在园艺灌溉、车辆清洗等领域对于高压清洗机需求旺盛并持续增长。公司产销增长势头良好，产能及产能利用率同步提升，通用动力机械产品 2018-2020 年产能均为 80 万台，产能利用率分别为 71.27%、75.71%、93.80%；高压清洗机产能分别为 80、100、160 万台，产能利用率分别为 100.62%、116.22%、116.22%，产能扩张同时产能利用率维持高位。公司产量逐年提升带动规模化优势显现，2018-2020 年毛利率逐年提升。目前，公司主要产品高压清洗机（2020 年收入占比52.45%）需求旺盛，现有产能已无法市场增长需要，募投项目达产后年新增高压清洗机产能 180 万台，较现有产能翻倍，可有效帮助公司突破产能瓶颈。

3、行业分析：

（1）国内通用动力机械行业持续发展，未来市场空间广阔。2001 年至 2019 年，我国通用小型汽油机以及配套终端产品产销量有 55.47 万台增长至 2777.92 万台，2019 年实现年产量占世界总产量的 50%，成为全球第一大生产国。发电机组方面，我国 2018 年-2020 年总出口额分别为 158706.19 万元，127985.75 万元，155089.63万元。水泵机组方面，根据《节水型社会建设‘十三五’规划》，到 2020 年我国节水灌溉工程面积达到 7 亿亩左右，节水灌溉率高达 63%，水泵是农业灌溉使用频率最高的工具之一，市场前景广阔。

（2）高压清洗机行业下游需求广泛，行业不断发展，未来市场规模有望进一步扩大。根据 Ariton 的研究报告，2019 年全球高压清洗机市场规模在 27.05 亿美元。家用高压清洗机随着我国经济的发展将得到迅速发展。商用高压清洗机方面，下游需求广泛，2014 年，我国私人汽车拥有量年复合增长率达 12.78%，此外，建筑行业清洗、公共市政和医疗卫生清洁、工业用高压清洗机方面需求不断增长，同时随着国家倡导“绿色经济”和环保产业，高压清洗机行业将迎来广阔的市场空间。

4、竞争格局： 全球市场知名企业占据较大优势，国内集中度相对较低，未来随着技术的进步集中度将不断提高。通用动力机械行业方面，欧美发达国家的通用机械生产企业凭借技术、质量以及品牌优势在国际市场尤其是中高端市场占据着较有利的竞争地位，生产的主导企业为美国 GENERAC、百力通、日本雅马哈、本田等大型跨国公司，随着我国技术和管理水平的进步，国内产生了一些知名企业，包括隆鑫通用、宗申动力、神驰机电和绿田机械等。高压清洗机行业，西欧和北美洲市场占据了 80%的市场份额，国内市场不断发展。未来国有企业有望不断占据市场份额，行业集中度不断提升。

5、2018-2020年营业收入7.74亿、10.49亿和12.25亿，复合增长率为27.31%， 归母净利润为3525万、8865万和1.16亿，复合增长率为81.39%，毛利率17.42%、19.68%和20.02%，2021年预计中报业绩：净利润6200万元至7500万元，增长幅度为4.66%至26.60%，可比公司：隆鑫通用、宗申动力、神驰机电 ，发行价格27.10元/股，发行PE22.99，行业PE29.27，发行流通市值5.96亿，总市值23.87亿。

爱玛科技：国内电动自行车行业龙头企业，主板上市

1、主营业务：公司地处天津市，是国内电动自行车行业龙头企业，主要产品包括电动自行车、电动轻便摩托车、电动摩托车。公司通过对“爱玛”品牌的塑造与推广、供应链的整合以及营销网络的管理，在全国建立了较为系统而全面的营销网络。截至2020年末，公司共有经销商超过2000家。目前，行业竞争者除雅迪控股年销量超过400万辆以外，其余与公司实力差距较大。

2、核心看点：

1）爱玛连续多年荣获工信部指导发布的中国品牌力指数(C-BPI)电动自行车品牌第一名。自2013年起连续四年获得中国标准化研究院顾客满意度测评中心、清华大学中国企业研究中心发布的电动自行车行业满意度分数第一名，2016-2018年连续三年获得中国权威品牌评级机构Chnbrand发布的中国顾客推荐度(C-NPS)电动自行车推荐度第一名，公司是电动自行车行业内唯一连续3年入选“CCTV 国家品牌计划”的企业。

2）公司拥有一支业务素质高和研发能力强并在业内具有影响力的研发、设计队伍，并有多家业内知名的设计公司作为长期独家战略合作伙伴提供设计支持。在设计研发的流程方面，公司对新品研发重视力度较高，下设产品企划部、外观设计部、电装技术部、新品导入部分别负责对流行趋势的调研、外观及平面创意设计、新车零部件的设计、新车的整车匹配。公司对设计研发的大力投入保证了公司产品在车型线条、喷漆质感、流行配色方面的时尚度，深得消费者喜爱。截至2020年末，公司在境内共获得694项外观设计专利，处于行业领先地位。

3、行业分析：

（1）电动自行车行业：数据显示，2018年全国交通工具产量中电动自行车排名第二，仅次于两轮脚踏自行车，成为中国交通工具制造领域产量规模较大的制造产业。随着我国电动自行车行业的稳步发展，电动自行车保有量稳步上升。根据国家统计局数据，2018年，全国规模以上电动自行车企业电动自行车产量达到3,267.3万辆，占行业总产量的99.69%;2018年，全国规模以上电动自行车企业营业收入为1119.0亿元，同比上涨10.76%。当前我国电动自行车行业在优质企业的驱动下，逐渐走向成熟，正朝着集群化、规模化、科技化方向发展，产品质量提升，产品更加多元，电动自行车龙头企业、品牌企业将拥有更加广阔的市场空间。

4、竞争对手：新日股份、雅迪控股、小牛电动、台铃车业

5、主要募投项目：公司实际募集资金总额18.11亿元。拟18.41亿投资建设：天津爱玛车业科技有限公司电动自行车生产线技术改造项目、江苏爱玛车业科技有限公司塑件喷涂生产线技术改造项目、天津爱玛车业科技有限公司研发中心建设项目、江苏爱玛车业科技有限公司研发中心建设项目、爱玛科技集团股份有限公司信息化升级及大数据平台建设项目、爱玛科技集团股份有限公司终端店面营销网络升级项目、补充流动资金项目。

6、数据一览：

（1）2018-2020年，公司营业收入分别为80.90亿元、104.24亿元、129.05亿元，复合增长率为26.30%;净利润分别为4.30亿元、5.20亿元、6.10亿元，复合增长率为19.11%。主营业务中，电动两轮摩托车占比最高，为52.22%。2018-2020年公司毛利率分别为13.12%、13.68%、11.42%。发行价格27.86元/股，发行PE21.90，行业PE36.04，发行流通市值18.11亿，总市值112.46亿。

（2）公司预计2021年上半年可实现的营业收入为779，000 万元至829,000 万元，同比上升32.56%至41.17%;可实现净利润为36,000万元至38,000万元，同比上升5.56%至11.42%;可实现扣除非经常性损 益净利润为 34,000万元至36,000万元，同比上升20.49%至27.58%。（资料来自公司官网、官微、招股说明书）

东威科技：PCB电镀领域设备供应商，科创板上市

1、公司介绍：

公司主要从事高端精密电镀设备及其配套设备的研发、设计、生产及销售，主要产品包括应用于PCB电镀领域的垂直连续电镀设备、水平式表面处理设备，以及应用于通用五金领域的龙门式电镀设备、滚镀类设备。公司自主研发的垂直连续电镀设备可以用于各种基材特性（刚性板、柔性板及刚柔结合板等）、特殊工艺（高频板、HDI板、IC封装基板及特殊基材板等）、应用场景（5G通讯、消费电子、汽车电子、工控医疗、航空航天等）的PCB的电镀制程，技术延展性好、设备适应性强，其中垂直连续电镀设备占了公司将近85%的营收。

2、行业介绍：

中国作为全球最大的PCB制造基地，2018年PCB产量约为3.00亿m2，产值约为327亿美元，PCB产量占全球比重达到72%，产值占比达到52%。根据Prismark的预测，2018-2023年全球PCB产值增速为3.7%，而中国大陆PCB行业的预计增速为4.4%，领先于全球PCB行业的总体发展。

中国PCB产量的快速增长将利好垂直连续电镀设备制造业的发展。2018年中国垂直连续电镀设备新增数量约328台；预计到2023年，中国垂直连续电镀设备新增产量将达到505台。

2018年中国垂直连续电镀设备市场规模约13.41亿元，2017年和2018年垂直连续电镀设备市场增速明显。保守预计到2023年，中国垂直连续电镀设备市场将保持16.3%的年均复合增长，市场规模将达到23.78亿元。

在收入排名方面，根据CPCA统计数据，公司2017-2019年营业收入分别位列国内PCB专用设备和仪器类企业第六名、第五名和第五名。

A股没有相关业务的上市公司。

3、公司特色：

主要有技术研发优势，公司已形成以垂直连续电镀技术为核心的技术体系，具备较强的技术延展性，可以为下游PCB及其他新材料制造厂商提供一套成熟的电镀解决方案；环保节能优势，与同样月产出1.5万m2PCB的龙门式电镀设备相比，公司的垂直连续电镀设备可以节约用水约60%，节约用电约30%，节约铜球耗用量约13%，能源消耗显著降低；制造技术优势，公司的模块化分段技术即对垂直连续电镀设备按系统模块进行生产与安装的制造技术，可以满足不同的生产要求、制造环境与客户需求；节拍式生产技术即依靠自动化生产设备、环形流水生产线、条线化的管理方式形成的一套稳定、高效的生产技术，可以精确控制设备中标准模块的生产节奏，显著提升设备的制造速度、缩短设备交期；降低客户成本优势，目前在下游客户实际使用过程中，1名工作人员即可操作2-3台公司垂直连续电镀设备。与需要4-5人操作1台的龙门设备相比，客户的人力成本显著降低以及售后服务与品牌优势。

公司的垂直连续电镀设备已具有较强的市场竞争力及较高的品牌知名度，产品已覆盖大多数国内一线PCB制造厂商，同时公司也已成功将产品出口至日本、韩国、欧洲和东南亚等地区。

4、募投项目：

共计募资5.7亿元，其中3.03亿用于垂直连续电镀设备扩产（一期）项目、1.16亿用于水平设备产业化建设项目，0.69亿用于研发中心建设项目，0.8亿用于补充流动资金。

5、财务概况：

2018/2019/2020年的营收分别为4.07/4.42/5.54亿元，净利润为6322/7424/8781万元，毛利率为42.95%、46.95%、40.70%。

四、行业题材研究

云母提锂：锂价高企下有望得到快速发展

（关注原因：长线，技术突破后带来产品放量）

1、世界锂资源主要分布在智利、澳大利亚、阿根廷，中国锂资源储量仅占7%。同时中国锂盐产能较大，截至2020年碳酸锂产能和氢氧化锂产能约50.69万吨LCE，全球锂盐产能约78.57万吨LCE，约占全球的65%。因此中国锂资源对外依存度较高，约有70%的锂矿依赖于海外进口，其中澳大利亚进口比例达到60%。2021年5月，国家发改委发布声明，宣布暂停与澳洲联邦政府相关部门共同牵头的中澳战略经济对话机制下活动，中澳关系日趋紧张。

2、江西为全国4大锂矿省份之一，其中江西的锂云母主要集中在宜春市，宜春市享有“亚洲第一锂都”的美誉。根据《宜春地区锂资源类型及工业应用报告》等政府资料，宜春市及下属县市拥有探明可利用氧化锂储量逾258万吨，折碳酸锂636万吨。其中宜春钽铌矿可开采氧化锂的储量为110万吨，是全球最大的锂矿山之一。而实际上，宜春市的矿山含有大量未详勘地区，例如永兴的化山瓷石矿仅详勘了20%的区域，江特的茜坑仅详勘了40%，另外还有奉新县联盟陶瓷土矿2020年末公开招标进行新增储量测定。因此，宜春市锂云母未来的增储空间较大。

3、云母提锂已实现技术突破，方法主要有石灰焙烧法、硫酸焙烧法、硫酸盐焙烧法、氯化焙烧法和压煮法。初期主要采用石灰石焙烧法，由于除杂过程复杂，废渣量大等缺点已逐渐被淘汰。后企业采用硫酸法生产较多，但硫酸法易产生氟硅酸，对设备防腐蚀性要求较高。目前宜春地区的企业多采用硫酸盐焙烧法进行生产，初期主要采用硫酸钾，现通过使用硫酸钠、硫酸钠钾等进行替代，进一步降低了生产成本。

目前永兴焙烧过程中采用隧道窑，温度控制更加精确稳定，进一步提升了锂的浸出率（平均碳酸锂生产成本为3.3~3.6万元/吨）。江特通过优化辅料配比，使单吨碳酸锂成本降低1000元/吨。在浸出过滤阶段，永兴使用MVR蒸发浓缩装置，实现了自产混合盐循环利用，降低了辅料成本。

此外副产品综合利用可继续降低锂云母提锂成本，锂云母提锂过程中，同时会生产大量的长石粉、钽铌锡精矿等副产品，如销售长石粉的收益可使单吨碳酸锂成本降低0.64~0.92万元，长石粉中的石英有效分离后，副产品收入可使单吨碳酸锂成本降低1.11~1.47万元。

目前江西云母提锂成本可达4万元/吨以下，且碳酸锂产品质量稳定，已经获得下游主流正极材料和电池厂商的认可。

4、相关企业：永兴材料（已有1万吨、规划2万吨云母提锂产能）、江特电机（已有1.5万吨云母提锂和1.5万吨锂辉石提锂产能）、飞宇新能源（已有2万吨云母提锂产能）和南氏锂电（已有6万吨云母提锂产能）。

半导体设备：产业链中价值最高的一环

（关注原因：中线，晶圆厂扩产带来业绩放量）

1、根据SEMI的统计数据，2020年全球半导体设备销售额达到712亿美元的历史新高，同比增长19％。分地区来看，中国大陆首次成为全球最大的半导体设备市场，销售额同比增长39％，达到187.2亿美元。中国台湾地区是第二大设备市场，其销售额在2019年呈现强劲增长后，在2020年保持稳定，达到171.5亿美元。

2、半导体制造流程主要包括硅片制造、晶圆制造、封装测试三个主要环节。在成熟市场中，晶圆制造设备占比约80%，检测、封装、硅片制造及其他（如掩膜制造）设备占比依次约为8%、6%、3%以及3%。在晶圆加工设备投资中，光刻设备投资占比最高达到25%，其次为薄膜沉积占比15%，排名第三的是前端测试设备、刻蚀设备和封装设备，占比10%。其后分别为封测检测设备（占比8％）、清洗设备（占比7％）、离子注入设备（占比3％）、长晶（占比2％）。

3、国内设备商受益于中美关系带来的国产化程度提高，与此同时汽车芯片需求增长，推动晶圆厂加大资本开支，提振半导体设备需求。2020Q4开始，汽车芯片持续缺货，晶圆厂汽车芯片产线产能不足，纷纷加大资本开支扩大产能。根据statista数据，2021年全球半导体行业资本开支有望突破1250亿美元，增速14.6%。其中国内三大晶圆厂中芯国际、华虹半导体、晶合集成2021年预计合计资本开支480亿元左右，同比增长11.22%，在20年高基数的前提下再创历史新高。下游蓬勃的需求将可能推动半导体设备行业的大发展。

4、相关公司：华峰测控、北方华创、中微公司、晶盛机电等。

智能燃气表：重大事故或带来行业变革

（关注原因：短线，湖北事故可能提升智能燃气表的渗透率）

1、燃气表是计量燃气能源的重要器具，智能燃气表在燃气基表上加入只能模块，可实现计量数据传输、远程控制等功能，中国智能燃气表行业市场规模以20.6%的年复合增长率保持增长态势，由2014年的46.3亿元增长至2018年的98.0亿元，目前燃气表的类型分别有卡式燃气表、有线远传燃气表、无限远传燃气表、物联网燃气表。

上游主要包括生产所需的原材料如皮膜、基表、阀门、电子元器件等。中游主要是智能燃气表制造商。卡式燃气表市场价约180-195元，无限远传燃气表市场均价约230-280元，物联网燃气表市场均价约280-350元。下游主要是各地的燃气公司。

2、相关政策，市场监管总局住房和城乡建设部于2019年联合印发《关于加强民用“三表”管理的指导意见》，明确提出加强民用三表的管理和升级，淘汰低质量产品且要求企业摸清用户用表的详细情况，智能表计远程抄表、数据监控等功能契合文件要求，在表计监管日益严格的大环境下，智能表计渗透率有望进一步提高。

目前智能燃气表渗透率约50%，随着NB-IoT纳入5G标准，以及国内运营商2G/3G退网预期，叠加智能抄表行业规模商用加速，智能燃气表有望加速渗透。

相关公司可见下图：

LED：中国企业美国胜诉，行业进入上行周期

关注原因：短线，中国企业美国胜诉；中线，行业景气

1、事件驱动：6月12日，美国德州地区法院一审宣判，认定中国LED显示屏企业胜诉，不构成专利侵权，原告美国超视技术有限公司（UltravisonTechnologies,LLC）（下称超视公司）专利无效。

2018年3月27日，超视公司分别向美国国际货易委员会（ITC）和美国德克萨斯州东区（马歇尔）联邦地区法院申请提出申请，指控包括利亚德、联建光电、艾比森、洲明科技、奥拓电子、雷曼光电等在内的11家中国企业，侵犯其特定模块化LED显示单元（即LED显示屏）及其组件专利，并请求颁布普遍排除令、有限排除令和禁止令。

2、全球LED产业链景气

需求端：LED下游照明、显示领域的需求大幅增长，行业订单明显回升，加之上游原材料短缺成本上升，产业链多家公司开启涨价。根据TrendForce集邦咨询预测，2021年第二季整体照明用LED产品价格将上涨0.3%-2.3%。此外，欧洲杯、冬奥会等大型赛事的举办将刺激LED显示需求大幅反弹。

市场需求已逐渐体现在订单上。利亚德在接受机构调研时就曾表示，MicroLED计划5月底完成设备调试，6月份产能释放到800kk。与台湾晶元光电合资的利晶是满产状态，订单已经排到6月。利亚德称，利晶的产能规划是2022年底达产时实现1600kk，今年从年初开始根据市场需求提前扩产，5月底实现800kk。如果需求旺盛，后期还会进行扩产提前达产。

供给端：在经历了前两年的调整后，LED行业集中度显著提升，叠加Mini/MicroLED技术进步成本下降，行业进入景气上行周期，有望迎来业绩的高速增长。同时，受疫情影响，国内外LED产业链部分工厂存在停工、产能受限，以及物流运输受阻等问题，叠加上游原材料价格上涨，产业链生产成本提高，产业链供需缺口有所扩大。

业绩端：LED产业链多家上市公司显示出业绩向好的信号，例如LED芯片制造环节，多家厂商毛利率回升，库存周转天数显著下降，龙头三安光电低端芯片部分价格上调；LED封装龙头木林森2021H1业绩预增161-204%。

3、机构频繁调研

从近期（6月6日至6月13日）A股上市公司机构调研公告来看，机构调研方向主要集中在LED等光电子（面板）领域。在机构调研TOP20榜单中，光电子板块的机构调研总数为327家，占TOP20个股调研总数的35%，其中利亚德被95家机构扎堆调研。

长城证券表示，国内市场有望延续2020年Q4的复苏趋势。同时预期海外市场随着疫情的缓解，市场将有所恢复，预计2021年LED显示屏市场规模达61.3亿美金，同比增长12%。随着LED显示屏行业需求的回暖，行业相关公司业绩有望迎来修复期。

中信证券认为，传统LED产品的需求正积极复苏。2021年，Mini/MicroLED布局稳步推进，MiniLED产品相继问世，相关厂商进入量产备货阶段，预计MiniLED订单能见度高，有望带动产业链各环节相关厂商持续增长。

4、相关标的：

利亚德：全球LED显示龙头，目前在显示屏表面优化技术、MicroLED全彩化技术、巨量转移技术等方面处于市场领先水平。公司在Mini/MicroLED领域进展顺利，与台湾晶元光电合资企业利晶于2020年10月正式投产，成为全球首家MicroLED量产基地，目前订单饱满已提前扩产。

洲明科技：公司UniluminUC-A41产品成功通过DCI授权机构——日本庆应大学DMC研究的检验测试，并已正式获得DCI认证，为国内LED显示行业第一家通过该认证的企业。一季度新增订单20亿，同比2019年增值近78%，同比2020年增长108%；二季度前两个月新增订单同比2019年和2020年都大幅增长。

（长城证券、中信证券、国信证券、西南证券、财联社、见微数据）

五、重要新闻及公告

（一）新闻

国务院办公厅印发2021年度立法工作计划

财联社6月11日讯，国务院办公厅印发《国务院2021年度立法工作计划》，拟制定、修订的行政法规包括《碳排放权交易管理暂行条例》、《私募投资基金监督管理条例》、《稀土管理条例》、《数据安全管理条例》等。拟提请全国人大常委会审议的法律案包括《关税法草案》、《反垄断法修正草案》、《突发公共卫生事件应对法草案》等。

湖北十堰燃气爆炸事故已致25人死亡

湖北省人民政府新闻办公室召开新闻发布会，通报十堰市张湾区燃气爆炸事故救援处置进展。在昨天搜救的12名遇难者基础上，13日18:30至14日凌晨1:30左右又搜救出6人，14日上午9:00左右搜救出2人，中午12:30分左右搜救出5人，均无生命体征。目前，现场搜救和现场清理仍在进行。（央视新闻）

湖北：深度放开放宽城市落户限制取消除武汉市外全省其他地区落户限制

湖北省发改委近日印发《2021年全省新型城镇化和城乡融合发展工作要点》。深度放开放宽城市落户限制，取消除武汉市外全省其他地区落户限制，进一步降低武汉市落户门槛，实行省内户口迁移一地办结机制。根据《工作要点》，湖北省将进一步深化户籍制度改革，以城市存量农业转移人口为重点，全面取消不合理落户限制，实行基本条件准入制度，促进农业转移人口全面融入城市。推动武汉市全面落实取消进城就业和居住5年以上和举家迁徙的农业转移人口、在城镇稳定就业生活的新生代农民工、农村学生升学和参军进入城镇的人口等重点群体落户限制条件，改进积分落户办法，确保社会保险缴纳年限和居住年限分数占主要比例。

美国专利侵权案胜诉中国LED企业首战告捷

2021年6月12日，耗时2年多的Ultravision知识产权官司终于一审宣判：中国LED企业胜诉，美国德州地区法院一审认定被告并不构成专利侵权，原告专利无效。该案件的胜诉对整个行业带来巨大影响，也是中国LED显示在美国专利侵权以及“337调查”案件中取得的里程碑胜利。小财注：2018年3月27日，美国知名企业UItravision Technologies公司分别向美国国际货易委员会(ITC)和美国德克萨斯州东区（马歇尔）联邦地区法院申请提出申请，指控包括联建光电、艾比森、洲明科技、利亚德、奥拓电子等在内的11家中国企业侵犯其两项LED显示模组专利，并请求颁布普遍排除令、有限排除令和禁止令。

比亚迪董事长王传福称比亚迪小米正洽谈造车项目

比亚迪董事长王传福在2021中国汽车重庆论坛上表示，劝雷军别造车是误读，正和小米洽谈造车合作，双方此前手机业务就合作过。 (新浪科技)

5月动力电池产量环增6.7% 磷酸铁锂电池占比升至63.6%

据中国汽车动力电池产业创新联盟数据显示，2021年5月，我国动力电池产量共计13.8GWh，该项数据相较4月的12.92GWh环比增长6.7%，同时对比去年同期增长165.8%。从市场占比来看，本月动力电池产量中，三元电池与铁锂电池仍然占据了绝对的主导地位，两者合计占当月动力电池总产量的99.8%，不过随着磷酸铁锂电池的逐渐放量，两者占比相较以往有了很大的不同，其中磷酸铁锂电池本月产量占比升至63.6%，远超三元电池的36.2%。

（二）公告

齐翔腾达：上半年净利14.26亿元至16.4亿元，同比预增200%-245%

报告期内公司投资建设的20万吨/年丁腈胶乳项目和20万吨/年MMA项目已全部建成投产，提高了公司产品产销量和利润，是报告期公司业绩增长的重要因素。此外，报告期内受经济回暖影响，甲乙酮、顺酐、丁腈胶乳等公司主要产品价格持续保持高位。

金力泰：公司总裁及子公司总经理拟合计不低于3亿元增持股份

公司董事兼总裁袁翔及控股子公司上海金杜董事兼总经理罗甸计划未来6个月内增持公司股份，增持金额分别不低于1.5亿元，增持金额合计不低于3亿元。

凯撒旅业：拟换股吸收合并众信旅游

凯撒旅业与众信旅游正在筹划由凯撒旅业通过向众信旅游全体股东发行股票的方式，换股吸收合并众信旅游并发行股票募集配套资金。两家公司的股票及公司债券自6月15日起停牌，预计停牌时间不超过5个交易日。此次合并不会导致公司实控人变更。

赣锋锂业：拟1.3亿美元收购荷兰SPV50%股权，推动Goulamina锂辉石矿项目建设

董事会同意全资子公司赣锋国际以自有资金1.3亿美元的价格收购荷兰SPV公司50%的股权。交易完成后，赣锋国际可视具体情况为荷兰SPV公司的全资子公司LMSA提供总额不超过4000万美元的财务资助额度，以帮助开发建设Goulamina锂辉石矿项目。投资完成后，公司将获得Goulamina项目一期年产能约45.5万吨锂辉石精矿50%的包销权。若公司直接提供财务资助或协助LMSA获得第三方银行或其他金融机构提供的债务资金，则可以获得项目一期剩余50%产能的包销权。

科蓝软件：公司已完成与华为鸿蒙应用开发合作相关协议签署

公司在华为生态方面已建立广泛、深入的合作，公司为华为技术有限公司的核心ISV生态合作伙伴，公司数据库产品与鲲鹏系列国产化芯片进行融合测试，已取得华为颁发的技术认证书；公司已完成与华为鸿蒙应用开发合作相关协议签署，通过鸿蒙系统和华为手机合作将进一步提升科蓝软件移动终端侧可信安全应用能力，构建全场景端·管·云一体化可信展业体系，为金融行业提供更安全、便捷、可信的数字金融服务整体解决方案。

金固股份：拟转让新康众不超9.39%股权，预计增利10.37亿元

预计交易对价不超13.56亿元，按照最大出售数量计算，特维轮获得转让收益（税前）约10.37亿元，将对公司2021年度净利润产生积极影响。此次交易后，特维轮通过全资子公司间接持有新康众约2.314%的股权。公司发展战略将聚焦钢轮主业，2021年起将逐步剥离其他业务，轻装上阵。

六、三大报

优质内容成鸿蒙生态关键一环、核心供应商迎来发展机遇（捷成股份、掌阅科技）

芯片短缺叠加需求持续爆发、半导体设备供应“告急”（新莱应材、隆华科技）

需求复苏叠加供给端仍存疑虑、国际油价持续上行（中国石油、中国石化、上海石化）

磷酸铁锂电池产量同比增三倍、占比已超三元电池（中核钛白、龙蟠科技）

夜间经济规模持续增长、LED产业迎来发展新机遇（利亚德、洲明科技）

四部门发文、拓展5G在能源领域应用（双杰电气、恒华科技）

供应缺口显现、六氟磷酸锂一年涨三倍（天赐材料、多氟多、天际股份）

城镇污水处理规划印发、提升行业景气（联泰环保、节能国祯）

【金卡智能】智能燃气表等产品可确保燃气用气安全

【苏常柴A】厚生新能源锂电池隔膜一期产线均已达到投产状态

6月14日 三大报信息汇总 

七、下周投资日历