事件：近期，美参议院以56票对41票通过了目前中企东南亚制造组件为期两年的关税豁免政策，如果最终决议在白宫通过，所面临关税比例有可能从百分之十几最高至254%。目前东南亚关税主要是单玻组件201关税，10-20%。

【核心要点】

#法案背景：

#生效流程：

#后续走向判断：

1）总统行使否决权力：一种是直接否决，二是口袋否决，即 10 天之内不签导致法案流产。之前白宫发过声明会直接否决这个法案，声明发出来后通常不会食言。

#中美之间新能源贸易问题核心矛盾：

1）美国希望中国新能源企业去美国建厂，帮助美国发展本地新能源。美国手段非常多，最常见的是商务部的双反和出口管制，财政部的制cai，海关扣押四大措施。新能源方面最主要的 是美国希望产业回流，产能美国化是进入美国市场的重要方法。

#极端情况下中方会有反制措施吗？

#采用完全海外供应链的方式实现对美国出货是否可行？

#假设法案通过之前取消关税的产品会不会被追溯？

一要看法案最后的内容，法案中会有明确的表示。二是实践中比较难操作，去年 12 月份商务部指示海关取消停止清关的措施，海关很难对已经通关的产品再征收税收。

【背景】

提出反规避调查申请是美国企业认为中国光伏企业把利润最高的硅片环节留在本土，组装放在东南亚，一定程度上规避了双反的关税。2022 年美国商务部启动反规避调查，美国总统拜登使用国家安全法的授权让反关税调查延后两年，延后到 2024 年 6 月执行。本次众议院意图取消总统的决定继续对中国产品征税，众议院、参议院已经通过，提案会送到总统行使权利。

【Q&A】

1、整个事件的来龙去脉？

2011 年美国对中国进行双反调查，2012 年美国就有 30+%-40%的税，中国ZF对美国发起多晶硅双反调查。2014 年很多中国产品从台湾出口到美国，后来来自台湾的产品也被征税。

2022 年美国国内企业对柬埔寨、马来西亚、越南、泰国东南亚四国提出反规避调查申请。美国总统通过紧急安全法发布总统令暂不征税，暂停 2 年。12 月美国商务部公布反规避调查结果，认定存在规避行为，通过每个国家进行抽样调查的方式确定是否存着规避以及规避的税率。有四家企业被确认没有规避，包括韩华和晶科等。反规避税不等，20%-200+%。

（一般征税下，出口企业会把后续加工程序挪到其他没有征税的地方，实际上很早就有这种行为了。化工品贸易很多都是将提纯环节放在本土外。欧美有反规避的法律，需要遵循原产地规则，在新的组装国家原材料的组成部分达不到要求就认定是规避。）

根据行政审查法，如果国会对行政机关的决定不满意，有权进行审查，可以通过立法的方式推翻行政决定。

2、法案生效流程？

众议院拿出提案进行投票，通过后参议院投票，如果没通过需要两院进行沟通和妥协。参议院多数通过后下一步是总统行使权利，法案需要总统签署才能生效。一般而言，除非有特殊情况总统基本不会推翻自己做的决定。如果拜登认为紧急状态（2022 年 6 月 6 号到 2024 年 6 月 5 号）消失，也有可能会推翻之前的决定，但现在没有迹象。

3、接下来流程？

1）总统行使否决权力：总统有 10 天时间做决定，即下周一（15 号）总统需要有回应， 一种是直接否，二是口袋否决，即 10 天之内不签导致法案流产。之前白宫发过声明会直接否决这个法案，声明发出来后不会食言，发申明是向国会表明态度。

2）否决后返回参议院、众议院重新投票，但基本不同通过。需要 2/3 通过才可以。众议院435 人中至少需要 290 人同意才行。虽然众议院目前是共和党控制，但共和党是微弱多数， 民主党是推动清洁能源的。参议院一百，现在投票结果是 56 比 41，需要至少 66/67 人才能通过，现在算下来还差十几个人才能通过，因此，基本不能通过。而且历史上很少见总统否决后，两院能够 2/3 投票通过的情形。奥巴马总统时期 12 个否决法案只有一个重新投票通过，小布什 12 个也只有一个。

4、中美之间新能源贸易问题主要在什么方面，核心矛盾？

1）一是希望中国去美国建厂，给与补贴，不希望在中国建厂出口到美国。中美关系发生根本性逆转，美国手段非常多，最常见的是商务部的双反和出口管制，财政部的制cai，海关WRO 扣押这四大措施。新能源方面最主要的是美国希望产业回流，要遏制中国在高科技上的发展。新能源上各方势力在角逐，但是美国本身的发展比较慢，反规避在一定程度上会促进美国本土的投资。80 年代美国对日本汽车的反倾销税导致日本汽车到美国投资。最终目的是发展自己的新能源产业，不希望发展中国的新能源，希望中国企业来美国投资。

2）二是海关会扣留不符合涉J法案的产品，涉J法案的影响很大，供应链涉及人权问题。近期国会的听证会提到一个数字，去年 6 月 22 以后，扣了中国来的 8900 万美元产品，马来西亚是 4.9 亿美元，越南 3.69 亿美元。最大的不确定性是美国海关的涉J法案的溯源调查， 背板、硅料等都不能有新J的成分。贸易中最害怕的就是不确定性，未来影响比较大的还 是涉J法案，而且国会对法案监督的比较严格。目前侧重点似乎不在光伏，而在汽车零部件和纺织品。美国要求汽车制造商回答一些问题，要求解释锂电池是不是有原材料或者是否有稀土、钢铁成分来自新J。

5、如果极端情况下美国对中国产品海关扣押比较严重，甚至发展为禁运情况下，中方会有什么反制的措施或者解决方案吗？

很难有反制措施，ZF会有一些措施。因为贸易流向是不对称的，效果不一样。当年中欧光伏能够谈成功是因为谈判的时候欧盟对中国光伏产品采取措施，中国对多晶硅、葡萄酒采取措施，对欧盟产生了影响。但这些措施都在通过其他方式解除，因为中国对部分产品的进口有依赖性，中国手头上没有太多工具。新J法案比较困难，因为美国站在道德的制高点。

6、光伏企业采用完全海外供应链的方式实现对美国的发货？怎么看这种方案？

使用国外供应链美国通常不会查。如果有部分来自国内供应链很难证明没有新J成分。现在光伏不是重点，拜登左右为难，一方面想发展新能源，一方面国内新能源产业基础薄弱，希望外国来国内投资新能源。

7、假设最终法案通过后，之前取消关税的中国（东南亚）产品会不会被追溯？

一要看法案最后的说法，法案中会有明确的表示。二是实践中比较难操作，去年 12 月份商务部指示海关取消停止清关的措施，之前停止清关需要交保证金等才能把货运出去，清关是一年以后行政复审，对过去一年的保证金交易做复审，最终确定交多少税，这种情况下单据还是在海关的。但取消停止清关措施后续海关在操作中没法追溯了。

8、美国后续是否会对中国其他行业发起制cai？

制cai分为两类，一类是出口管制，另一类是经济制cai比较少见。5 月份美国对半导体发起新一轮制cai的新闻有些是谣言，是有国会议员给商务部写信，可能性不大。2018 年美国出台出口管制改革法，针对中国提出对新兴技术限制， 2021 年 12 年商务部出台 14 项技术（包括有很多细分的技术），其中有半导体。后续还会有包括 AI、人脑接机、生物技术等。5-6 月美国海关会更新新J法案的清单。

9、宁德时代和当地汽车厂形成技术转让授权？可行性？

前提是技术有先进性，但是这样的形式很少。美国很欢迎这样的方式，但是需要通过国内ZF审查。