核心要点：

1.《预制菜十条措施》立足广东省实际，促进产业落地发展。从产业竞争力、质量安全监管、品牌影响、要素保障四个方面，将支持广东在预制菜这个产业占领先发优势。广东内的预制菜企业将得到省和市级的政策落地支持，上市公司最为受益。

2.全球粮价大幅上升，乌克兰即将错过播种期，联合国预测2022年将是粮食短缺年。以京粮控股为代表的公司正在预热，粮食板块有有望逐渐成为主流板块之一，农林牧渔板块持续强势。

3.美国对国内部分海产品的关税进行豁免，对虾、罗非鱼的关税有望在后续也将取消，对于国联水产这类出口企业是极大的利好。

一、全国第一个预制菜区域发展政策

 

上证报中国证券网讯 3月25日，广东省政府官方网站发布《加快推进广东预制菜产业高质量发展十条措施》。

 

 

 25日的新闻联播也播发了这个新闻：

 

一是建设预制菜联合研发平台。

二是构建预制菜质量安全监管规范体系。

三是壮大预制菜产业集群

四是培育预制菜示范企业

五是培养预制菜产业人才

六是推动预制菜仓储冷链物流建设

七是拓宽预制菜品牌营销渠道

八是推动预制菜走向国际市场

九是加大财政金融保险支持力度

十是建设广东预制菜文化科普高地

 

对于这个文件出台，市场并没有任何反应，板块无一涨停。

 

此次产业政策的目的是培育预制菜示范企业。培育一批涵盖生产、冷链、仓储、流通、营销、进出口以及装备生产等环节的预制菜示范企业，充分发挥产业链链主企业作用，引导预制菜中小企业成为“专精特新”企业。建立省级优质预制菜企业培育库，重点扶持以“菜篮子”产品预加工为核心，牵引上游农产品生产加工销售、下游餐饮以及配套制造业发展，一二三产业融合的广东预制菜企业发展壮大，培育广东预制菜十强百优企业，力争五年内培育一批在全国乃至全球有影响力的预制菜龙头企业和单项冠军企业，充分发挥其在新发展格局中促消费、稳增长的重要作用。

 

二、预制菜产业存在哪些难题？

 

高端白酒、钻石、奢侈品包，这些常见的高价商品，往往售价远高于其制造成本，原因就是消费者的主要购买意图，并不是其使用价值，而是告诉别人我这个东西很贵，从而在社交中赢得心理优势。至于贵的东西到底有什么用，只要开口问这个，你就OUT了。消费者购买这种商品，目的并不主要在于其使用功能，而在于其品牌炫耀功能，因此能够形成全国性品牌。

 

2C预制菜的这种品牌优势，并不应当被理解为是一种非常强大的品牌优势，而更像是一种普通的品牌优势。其中的原因主要有两点：过多的SKU与多变的口味，低廉的模仿成本。

 

预制菜的菜品难以申请专利保护，生产过程也缺乏壁垒（像牛奶企业会依赖的原产地优势、科技企业依赖的技术优势，在这里基本不存在），因此即使A公司做出了一款成功的预制菜，也很难防止B公司的抄袭

 

因此，预制菜企业最容易依赖的一个竞争优势，就是规模效应。而且，对于这个行业来说，这种规模效应还是规模效应中比较好的一种：区域型规模效应。

 

简单来说，规模效应指的是企业越大，那么每件商品的生产成本、广告成本就越低，竞争力也就越强。在有规模效应的行业中，大企业容易比小企业获得更高的资本回报率。查理﹒芒格就曾经说过，规模效应是企业竞争优势分析中最容易找到的效应之一。

 

对于2C预制菜行业，巨大的中央厨房投入，每天海量的购买需求，前置运输仓的投入，一定量的广告支出和随之而来的品牌效应，以及海量的SKU单品研发需求，这些都在考验企业的资金投入，给敢于投入重金的企业带来规模优势，同时给资本投入过少的企业带来竞争压力。

 

同时，规模效应也分成两类：全市场的规模效应，和区域型的规模效应。这两者的区别，主要是由产品的运输半径所导致的

 

对于2C预制菜来说，有两个因素导致其很容易呈现出区域型的规模优势效应。

 

首先，为了让消费者有“可以媲美家常菜的口感”，2C预制菜往往都是以新鲜菜品、或者包含部分新鲜的菜品为主，因此对运输的时效性要求较高，运输半径往往较短，在许多情况下还需要冷链运输。因此，一家企业在本地建立的规模效应，很难和另一家企业在另外一个地区建立的规模效应发生直接的冲突

 

三、广东预制菜十条解决能解决的问题（附股）

 

对于2C预制菜这个在2021年和2022年兴起的新兴消费行业来说，企业如果想要获得高资本回报率，那么从消费者粘性、品牌优势、生产壁垒、高端和炫耀型使用场景等几个方面入手，是不容易找到长期的竞争优势的。唯一比较容易依赖的长期竞争优势，是区域优势。

 

面对这种商业格局，2C预制菜企业在发展的时候，应当重点考虑如下的商业战略：避免全国铺开、全渠道竞争，放弃试图通过使用先发优势完全占领市场、挤走竞争对手，避免通过高额广告投入打造高端品牌，而把精力放在重点区域，通过高性价比逐渐累积好口碑，尽量巩固本地区的区域型规模优势。由此，2C预制菜企业就可以建立比较稳固的长期竞争力。

 

广东作为全国GDP第一的发达省份，2021年，广东全省地区生产总值达12.4万亿元，占全国比重超10%，人口1.26亿，也是位居全国第一。

 

大湾区有三个超级城市，香港、深圳和广州。

 

预计随着产业政策落地，预制菜的地域优势能形成，广东境内的预制菜企业长期受益。

 

国联水产：公司入选“中国预制菜品牌百强榜”，排名第三。3月18日，国联水产预制菜首发RCEP成员国马来西亚。

 

广州酒家：从最擅长的细分赛道如盆菜等切入，如陈皮鸭、广式咸香鸡、广式鼓油鸡等

 

温氏股份：猪和鸡养殖龙头，从源头开始的预制菜企业

 

岭南控股：酒店业，涉及预制菜。