市场延续反弹态势,面膜概念带动医美板块整体上涨,碳中和在新闻的不断刺激下继续走强,资金也继续挖掘其他分支,次新板块受IPO趋严刺激日内强势,整体市场赚钱效应较强。
碳中和
昨日晚间消息刺激板块走强,6月底前将上线的全国碳排放权交易市场将主要包括两个部分。其中,交易中心将落地上海,碳配额登记系统将设在湖北武汉,此外今日市场资金挖掘森林碳汇支线。长源电力、南网能源、岳阳林纸等。
医美
功能性护肤行业领域龙头贝坦妮上市在即,天风估值800亿,市场在哈三联参股面膜公司三板带动下挖掘相关个股,且医美一直是市场热点,一日医美整形跟随面膜联动。哈三联、上海家化等。
服装
欣贺股份一季报大幅增加或预告服装行业回暖,美邦服饰超预期一字板四连板带动资金挖掘服装个股。
次新
近期有媒体称,监管层正全面从严把关拟上市企业质量。近日已有地方证监局明确提高了对拟IPO企业的辅导要求,并加强了对中介机构的监管力度。IPO或趋严刺激下对于次新的炒作火上浇油,次新表现活跃。顺控发展、中国黄金等。
其余板块ST摘帽个股增多,近期零散个股表现(江泉实业、鑫科材料等),锂矿短期见底天齐锂业反弹,券商研报看好锂矿价格,盐湖提锂近期走强(西藏城投、西藏矿业等),化工细分上涨不断,相关细分个股活跃(东方盛虹、山东海化等)。
面膜:行业龙头上市带动板块价值重估
(关注原因:短线,日内个股联动强)
1、贝泰妮近期将上市,根据天风证券的预计,市值将达到800亿,对标参股公司今日大幅表现。
2、贝泰妮旗下薇诺娜主打敏感肌。敏感性皮肤就是皮肤接触外界刺激后出现的诸如瘙痒、刺痛、烧灼感等异常感觉,没有或较少出现肉眼可见的客观症状(潮红、轻微肿胀、丘疹等)。
根据多国的大样本流行病学调查,全世界有约25%-50%的人为敏感性皮肤;即便在我国,部分地区的发病率也超过了30%。
3、行业空间:根据欧瑞咨询,2019年皮肤级别护肤品市场规模达135亿元,增长33%,近五年复合增速为23.5%,远高于护肤品大类同期10.1%的复合增速。而根据信达证券的测算,目前市场存在3倍以上弹性空间,市场规模或为417-500亿元。
4、面膜相关公司可见下表:
电解铝:水电相较于火电更有优势
(关注原因:短线跟踪,碳中和主线下分支)
1、2019年,中国二氧化碳总排放量达98.3亿吨,其中电解铝行业排放量约4.1亿吨,占比5%,也是有色行业中碳排放最高的品种。
铝行业碳中和的方向有以下几点:
1)行业供给越发刚性,产能增加困难。
2)水电铝产能占比有望加速提升:单吨水电的碳排放量较火电铝减少11.2吨,减少86%碳排放量,而我国能源结构中水电铝为11%,远低于全球平均水平25%,发展水电或为实现碳中和目标的重要方法。但云南地区水电供应稳定性差,或导致云南电解铝产能投放节奏不及预期。
3)再生铝占比或提高:单吨再生铝碳排放量较原铝减少11吨,但目前我国再生铝占比仅16%(全球平均33%),提升空间巨大。
2、电解铝行业现状:
1)现有产能逼近“产能天花板”:行业未来产能被政策限制在4500万吨左右。当前存量总产能约4244万吨,未来净增量空间为250万吨左右。
2)成本有望维持低位:从电解铝成本结构来看,氧化铝居首位,占比35%,其次是电力,占比34%,氧化铝产能过剩仍将延续,叠加电解铝产能逐渐转移至低电价区域,电解铝成本料将维持低位。
3)行业利润高企,截至2021年3月16日,沪铝主力结算价收于1.78万元/吨,较疫情发生以来最低点反弹56%,创2011年以来新高。目前电解铝平均日度利润已超过4000元/吨,为近5年最高。
3、相关公司:神火股份(现有电解铝产能155万吨,其中新疆神火产能80万吨,云南神火产能75万吨,未来共计170万吨。)、云铝股份(现有云南水电铝产能约320万吨,规划于2023年成水电铝产能420万吨/年)、索通发展(电解铝预焙阳极龙头,2020年总产能达192万吨,在建/待建产能125万吨)、顺博合金(公司2016-2019年国内产量再生铝排名第4,市场份额维持在4.5%左右)。