◇机构解读：如果模型是下一个时代的”流量入口”，那么算力即是模型的动力源泉，算力军备竞赛有望更加强烈。国产产业端各个环节迎接积极变化，其中包括ICT产品、昇腾+鲲鹏、操作系统、华为云、F5G演进等多个领域。

◇相关公司：

#拓维信息： 公司产品主要是基于华为的昇腾系列芯片打造完全国产自主可控的服务器。

#四川长虹： 公司与华为联合推出基于鲲鹏主板的长虹天宫系统。

#远东传动： 公司间接持股黄河信产12%股权，黄河信产聚焦鲲鹏系列和昇腾系列服务器，联合开发推出HuangheOceanAI系列服务器，已供货青岛算力中心、中原算力中心。

#孟晚舟称将打造中国算力底座# 为世界构建第二选择。在华为全联接大会上，孟晚舟表示，“人工智能的发展，算力是核心驱动力。大模型需要大算力，算力大小决定着AI迭代与创新的速度，也影响着经济发展的速度。算力的稀缺和昂贵价格，已经成为制约AI发展的核心因素。华为致力于打造中国坚实的算力底座，为世界构建第二选择。将持续提升‘软硬芯边端云’的融合能力，做厚‘黑土地’，满足各行各业多样性的AI算力需求。华为将充分发挥在计算、存储、网络、能源等领域的综合优势，改变传统的服务器堆叠模式，以系统架构创新的思路，着力打造AI集群，实现算力、运力、存力的一体化设计，突破算力瓶颈，提供可持续的澎湃算力。”

9月20日丨据华为官网，在华为全联接大会2023期间，华为发布《数据中心2030》报告。华为预测，到2030年全球AI计算算力将超过105 ZFLOPS(FP16)：AI计算算力成为数据中心发展的最大驱动力和决定性因素。未来5到10年通用大模型的发展有可能使AI对文字、音乐、绘画、语音、图像、视频等领域的理解力超过人类平均水平，并与互联网和智能设备深度融合，深度改变全社会的消费模式和行为。

福建省促进人工智能产业发展十条措施：

为深入贯彻落实国家发展新一代人工智能的工作部署，打造人工智能产业发展东南创新高地，推动人工智能与实体经济深度融合，助力数字应用第一省建设，结合我省实际，制定以下措施。

一、布局提升算力基础。在福州、厦门、泉州规模化、集约化建设人工智能计算中心，汇聚产业链上下游企业、科研院所资源，支撑产业生态建设。支持新建（含扩容升级）100P以上人工智能算力项目申报列入省重点技改项目库，按规定享受最长3年、年化2%贴息补助。积极支持符合条件的人工智能基础设施项目申报地方政府专项债券。（责任单位：省工信厅、财政厅）

二、提供普惠算力服务。以普惠算力降低人工智能企业研发成本，支撑快速增长的算力需求，促进自然语言、多模态认知等超大规模智能模型开发训练。对符合条件的人工智能企业，购买算力服务年度总额达到30万元（含）以上的，按照当年实际服务费第一年50%，第二年40%，第三年30%，每年给予最高50万元补助。

#算力涨价进行时！

#算力进展一览表

#第四次工业革命！

进度1）订单大面积落地公告：#中贝通信（板块唯二订单都来自于中贝）

进度2）密集订单沟通：#鸿博股份+云赛智联

进度3）开始寻找客户：#恒润股份+利通电子

进度4）开始寻找卡源：#莲花健康+汇纳科技

进度5）开始讲故事：#青云+真视通+润建

算力板块的核心能力：资源绑定>客户落地>卡源。

链接：华为算力（深度） 

通信板块已调整3个月的时候，建议积极布局算力强基本面标的，欢迎交流探讨：

1、近期市场回顾：短期哪里有变化优先去哪交易，地产有政策变化/汽车电子半导体卫星有华为产业链变化/消费有数据变化等，对长期缺乏信心。

2、算力板块观点：AI科技创新有想象空间+产业景气趋势确定属性兼具，股价已经历几个月大幅调整，其中有产业因素（但全球AI大趋势已经很明确），也有市场原因。我们认为，产业消极因素已充分消化，而市场原因导致的超跌，迟早会向心回归。

3、为何当前时点建议布局：1）算力已经跌出来有空间，同时未来期待AI超级应用和国内算力需求崛起等产业新的变化和逻辑驱动新高行情；2）一些主题方向明显开始退潮，新题材的持续炒作时间也越来越短（比如市场缩量买进去后也会有出不来的风险）；3）临近10月进入季报密集关注期以及估值切换窗口，始终还是要看业绩好不好，估值便宜还是贵，产业景气趋势和受益逻辑强不强；

4）进入兑现阶段拥抱强基本面标的：短期H2季度业绩好+长期景气趋势确定+低估值，性价比会显现，建议积极布局旭创、天孚、富联、中兴等。

更多出于通信行业视角，欢迎指正，共同探讨

☎天风通信