周末AI依旧是讨论最火热的板块。偏空的观点认为TMT整体拥挤度已达历史较高值，这个从周五盘面加速其实也能感受出来，昆仑万维20cm，360这种大块头涨停，寒武纪继续大涨10cm。但拆开看的话，是传媒、通信、计算机热度较高，半导体其实还在低位。

关于AI，周末最热烈的细分就是华为和GPT插件。

华为方面，因为周中错过鸿博之后紧急追了拓维信息所以明天应该比较舒服，只需要考虑卖或者持有而不用担心追高被挂在山顶，这个不多谈。热度比较高的还有软通动力、润和软件。

关于GPT插件，我有一些自己的看法，GPT插件相当于赋予了大模型本身成为一个流量入口的可能性，比较像微信推出小程序，换句话说，大模型将来可能不仅仅是搜索引擎，某些细分领域的app流量可能会被大模型吸走。当然这里面肯定也会涉及到垂直领域app厂商与大模型公司的博弈，就像微信虽然有小程序但功能与单独app存在较大差距一样，我想这是因为在微信中使用小程序实际带来的用户体验提升并不明显，手机中多装一个app并不会给手机带来明显的负面影响，并不能为垂类app带来额外流量所以他们并不愿意完全委身微信小程序平台，但如果将来在大模型中打一句话就能帮我们订好行程计划、酒店、餐厅等等，那么这带来的用户体验应该是有明显提升的，在这种情况下，垂直领域app的话语权会被削弱，你不接会有竞争对手接，造成囚徒困境。这么思考下来，第三方插件的推出，对百度、三六零这些大模型的厂商无疑带来了估值重塑的想象空间，一个流量入口的价值不言而喻。

针对流量入口这个话题再深究一步，如果想通过在GPT对话框里输入一句话就完成全链路的行程安排、酒店及餐馆的预定等，那必然涉及到GPT账号与各垂类app的打通，还涉及到支付结算等等。微信在账号生态方面有一些优势但大模型的能力并未让市场看到，百度、360缺乏账号生态的支持。且看后面如何演绎吧。

周五MR相关表现也不错，周五开盘直接买了MR板块比较实锤利好的兆威机电，竞价的时候犹豫了没买，开盘后追导致成本直接高了3个点。希望明天能卖个好价钱。

周末半导体一个不大不小的新闻，就是晶瑞电材被换人后的二期大基金入股，这件事机构已经预期比较充分了，所以明天高开太多不能追，大概率会被潜伏盘砸，如果砸得深想去接一把，毕竟是第一个公司，会有人气效应。半导体板块整体依旧看多，有调整就会加仓。

地产的销售数据在前期一个小回落之后又有回暖迹象，这个板块比较难把握，但我有个朴素的观点，就是随着房子金融属性的减弱，消费属性会逐渐凸显，那么物业的价值包括使房子保值增值、住得开心等会逐渐显现，品牌物业的溢价理应在物业股有一些体现，万物云看能不能找机会买一些。