未来新能源汽车行业朝提高充电效率的方向发展,800V快充车型渗透率提升进程有望加快,进而带动电芯端、车端、充电桩端相关材料需求增长:
#电芯端,高倍率电芯要求电芯材料具有更高导电性能,具有技术优势的行业龙头企业有望受益。影响快充性能重要度排序为: 导电剂>负极>电解液>正极>隔膜。礼物]受益标的:电芯相关材料:[导电炭黑] 黑猫股份,[包看沥青]信德新材:[硅基负极] 杉杉股份、硅宝科技、翔丰华;[多孔碳] 元力股份; [LiFSI] 天赐材料,[氯化亚讽]凯盛新材等。
#车端:800V高压对车用电子元器件的耐高压性能提出更高的要求。800V架构下,动力电池系统动力系统、电源系统等需要提升部件耐压等级至800V及以上。
受益标的:电控相关材料:[电容薄膜] 铜峰电子、东材科技、大东南: [SC] 天岳先进、合盛硅业,电机相关材料: [PI] 瑞华泰、国风新材: [陶瓷球]国瓷材料,热管理相关材料:[气凝胶]层光新材、宏柏新材:[云母材料] 浙江荣泰: [UV绝绿涂料]松井股份、金力泰:[胶粘剂]回天新材、硅宝科技等: 其他材料: [PEEK] 中研股份
#风险提示:快充车型渗诱率提升不及预期、行业竞争加剧、原材料成本波动较大等.