市场缩量调整
今天行情走势没有大的变化,虽然指数没跌什么,但部分个股跌幅其实还是比较大的。昨天也说了指数运营到压力上轨,这里进行缩量调整也是意料之中的,也说明了市场的赚钱效应在下降,资金内卷博弈加剧。
要判断市场风险偏好高低,最明显就可以看游资票是否还能继续顶板,是否出现集体摁核按钮的。如果是前者,那说明市场情绪还是比较高的,大家相信强者恒强。但如果出现后者的情况,那就要小心了,狼多肉少最后会演化成狼吃狼。
比如像今天的体育板块。昨天受政策消息刺激集体高潮,涨停一片,今天就都被核了。像舒华体育、金陵体育这种更是直接大幅低开把昨天追进去的资金全部套死,游资出现这种操刀互砍的局面。
还有致远新能这种,借着氢能源政策利好刺激,开盘还一度低开高走,不到10分钟就被砸的七荤八素的,最后收盘跌8个多点,要是今天高点追进去的,当天就亏损10个点以上。
所以市场这个位置一定要注意,千万不要去追高!追高必死!因为现在的市场就是震荡格局,还没到出现破局的时候。
这个破局可能要么就是再次向下探底,引发更大的买盘资金进场,有一批人前面去追高下探时吓怕了割肉,又一批人踏空的在不断扫货,又会形成新的获利盘压力,就出现反弹-杀跌-反弹局面,从而形成新的平衡。
要么直接向上拉大阳线,把空头趋势彻底扭转为多头趋势,让踏空的人最后忍不住了只能选择追高进来,形成正向循环,也是有这样可能性的存在,但需要一股非常强的新力量产生来推动市场。
反正这么温水煮青蛙式的缩量震荡行情肯定不可能一直持续太久,市场究竟最后是选择哪一种破局方式,更多还是要看整体流动性的边际变化。要么国内放水超预期,要么国外收紧不及预期,可能就会直接上去。但像现在这样降准降息一次次让市场预期落空,或许这个破局还需要耐心等待。
强者真的恒强吗?
很多人说强者恒强,可这句话也是要看特定市场背景环境的。在市场情绪好,风险偏好高的时候,那是强者恒强。但是一旦市场情绪转弱,成交量还一天天萎缩的情况下,那前期的强者就是面临补跌风险的。就像2月初的宁德时代,现在的光伏、储能一样。
其实从政策和消息层面来看,光伏、储能最近是利好不断的,光伏1-2月装机量呈现翻倍式增长,十四五储能发展方案也已出台。3月初整个市场被杀的稀里哗啦的时候,光伏、储能板块硬是扛住了没怎么跌,隆基他们还是涨的,可谓是强者恒强了吧。可现在再看看股价,市场开始反弹了他们却一点反应都没有,阳光电源最近一直调整,隆基、通威也出现不同程度的下跌。
光伏、储能现在也是应了我之前说过的逻辑,今年经济重心在稳增长,“大跃进”式的光伏发展要暂缓停一停。虽然目前数据挺好看的,但炒股炒的是预期。再加上这轮欧洲受制于俄罗斯能源牵制,下定决心重新大力发展自身光伏产业,这对国内同类企业也是一种竞争压力的加剧。
相反,现在市场反弹的领军板块是前面被各种腰斩,脚踝杀的地产跟医药。像保利地产跟药明康德这波反弹高度都超过了30%,中国医药这种就更不用多说。
所以说市场上从来就没有只跌不涨的板块和个股。就算跌了很久的,哪怕已经被市场丢到边角垃圾桶里去了,换个概念可能就重新复活了。
比如传媒游戏死了碰上元宇宙
通信跌死了碰上数字经济
医药跌死了碰上新冠药
没有谁会永远在谷底,总会给口饭吃。
是要将思维转换了,这种市场情况下,与其去追强者被闷杀,不如埋伏一些将来可能爆发,但现在还处于低位的板块个股,既安全又有高收益。
公奔私再度火热
最近,明星基金经理“公奔私”的现象不断,今年以来已有59位公募基金经理离任,其中不乏知名基金经理,包括兴证基金董承非、宝盈基金肖肖、华安基金崔莹、博时基金葛晨等。
今天闻泰科技尾盘莫名跌停,从盘后的龙虎榜看起来就像是机构换人换仓的操作,传闻就是掌管400亿农银汇理的赵诣奔私后新经理清仓导致。
过往经验,出现这种情况往往预示着整个市场有一个机会,春江水暖鸭先知。2014年底的时候同样的情况也出现过,像王亚伟、邱国鹭等好几个百亿的经理要么加入私募,要么自己另起炉灶。
要知道,他们可都是站在市场潮头的风云人物,对市场的嗅觉敏锐度一定是最强的。市场好的时候,基金产品是好发不好做,这个时候待在公募可以躺赚管理费,现在这样的市场虽然产品不太好发,但拉长时间看一定是非常好做的,更适合赚取后端收益分成。
在侠哥看来,他们这个时候愿意放弃“金饭碗”出来单干,一定是看到了未来市场大的行情即将到来,他们奔私出来可以赚的更多。虽然目前市场还是处于徘徊低迷期,风起于青萍之末,也许曙光离我们不远了。