【天赐材料】
静默期,无投资建议,以下为产业内的反馈:
公司电解液的成本优势与一体化思路终于得到认同,其液体六氟的优势会进一步体现;
后面值得关注的是新型锂盐FSI,公司目前2300吨FSI产能已经投运,明年底产能将达到6000吨,这可能是电解液环节新的制高点。
【亿纬锂能】
几个核心业务点上,1)软包今年放大量,明年一倍多出货很有希望;2)铁锂大扩产,出货加速,新的客户正在开拓中;3)圆柱形锂离子Q2开始供不应求,一个季度后产能有望翻倍。公司明年收入的增长会进一步加速,进入收获期,继续推荐。
【当升科技】
近两年公司逻辑将出现2大变化,1)019年至今客户结构的变化,并且随着海外和国内标杆客户还在变化;
2)是产品结构高镍化,产业内对公司高镍产品评价比较高。除了海外某标杆大客户,未来还将有国内外大客户高镍产品的持续突破。估计今年公司8系出货占比不到10%,预计明年可能要到20%甚至更高的水平。
【容百科技】
目前单约出货持续爬升,已到3000吨/月的水平,单吨盈利能力有望修复至0.9万/。
明年上半年投产2万吨产能,年底产能进一步扩产达10万吨,经营出现拐点。
【国轩高科】
静默期,无投资建议,以下为产业内的反馈:
1、公司铁锂装机量已经是国内前三,Q3末以来公司单约出货800-900MWh,产能利用率较高,其中公司在五菱mini份额达到50%左右。目前公司拥有铁锂产能22.5GWh,其中庐江二期和南京三期的11GWh正在爬坡,此外公司在柳州还有10GWh扩建。
2、三元电池产能包括1GWh软包中试线,和4GWh方形产线,此外还有定增扩产16GWh。未来在海外新客户的拓展下,有望开始放量。
3、定增和海外大客户产品测试都在推进中,进展积极,详情欢迎电话交流