新洁能电话会议纪要20210220
心存侥幸
下海干活的老韭菜
2021-02-22 08:47:35
Q&A
1，功率半导体涨价情况如何？
2020年12月23日发布了涨价函，1月1日开始所有在手订单执行新的价格，客户接受度比较高。日本地震，美国暴风雪等因素不排除存在继续涨价可能，但公司无法确认何时再次涨价，我们会根据上游的情况决定下一步动作，目前没有二次涨价迹象，未来不排除可能。
2，华虹流片量比较多，增量来自于哪，增幅预计多少？
8寸产能比较稳定，增量主要来自华虹12寸厂，产能增长比较快，具体数量不方便透露。未来产能还有继续提升的空间，包含8寸和12寸。
3，下游需求变化，今年持续性如何？
去年下半年以来订单持续增长，每周都会结算未结清订单，到目前为止订单交期都排到今年Q3，整体的需求是处于供不应求的状态。
4，一般订单周期是半年左右？
一般情况客户下单都会备1-2月的货，随着行情紧张，客户订单持续在追加，原来12月下单预计交期在5/6月份，现在交期预期到Q3及以后了。
5，下游放量是不是小家电和锂电池的MOSFET？
目前是全线缺货，具体放量上是结合产品毛利和产品下单会有所分配。小家电、电动工具和工业消费领域是适当的倾斜。
6，LED应用产品毛利低如何布局，会向毛利高的产品倾斜吗？
毛利低的现在向高毛利的产品转移。这次提价过程中，以前毛利低的客户也涨价实现了毛利增长。
7，自己封装占自己整体芯片量多少？
20-30%左右，这块考虑技术先进性和质量，找其他封测厂没有保证。
8，涨价是实现了加工成本转移，还是对毛利率有更好的贡献？
供应商涨价后，我们与客户协调，把成本和产能压力传导下去，在此过程中实现毛利增长。
9，日本地震、美国暴风雪对于海外的竞争对手产能和产出有影响吗？
生产主要分为生产代工和封装代工。生产代工主要来自于华虹（上海、无锡），无锡的12寸产能还在爬坡中，目前我们产能没有影响。另外封测方面，我们公司还有长电科技等封装厂都没有听说因为国外的原因受到影响。（董秘没听懂提问）
竞争对手方面，国内IDM没受到影响，国外的我们了解的信息没有那么充足。
11，量价的问题，华虹12寸投片量1/2月份进展如何；价方面，渠道商涨价积极，去年Q3
出厂价都开始拉上来了，春节后现在出厂价走势如何？
量的数据敏感不方便，只能说12寸产能提升是比较乐观的状态；涨价策略现在和以前不一样，这次更多的以供应商的涨价做合理的调整战略，而不是市场紧张，同行涨价，客户（渠道代理）涨价了我们就跟着涨价。因此，客户涨价不是决定我们涨价的决定因素，还是看上游晶圆厂涨价我们做调整。
12，渠道商代理商春节后在终端调价的情况如何？
我们客户有2000-3000家，直销经销比是55开。中小客户会涨价，但不会对我们原厂定价策略产生影响。
13, 订单趋势如何,同比环比对比如何？
目前订单增长趋势是没有减缓的，也没有听说哪个客户在存货。厂家库存和渠道库存目前都比较低。
14, 库存周期是如何的，与去年春节期间库存比较如何？
我们公司库存周转一直很高，半年以上的存货很少，大部分都是1-2月的。今年的情况是生产了就会卖掉，公司没有长周期库存的情况。现在在手订单交货都排到Q3了，基本上有货就出售了。
15, 订单是锁量锁价的吗？
很难锁，这次涨价在手订单和新订单全部执行新价格。无法锁价。
16，晶圆厂生产的货品何时交付到客户，计量收入大概是怎么确认的？
快递发货，确认客户收货即计入收入。生产周期，以前生产需要9天，现在晶圆厂都要排1-2个月了。
17, 华虹12寸线产能在释放，公司华虹能争取到多大产能？
目前华虹在扩产中，他们有多少产能我们就争取多少。
18, 海外疫情影响多少产能，随着疫苗推进，供给预计多久恢复？
现在还没有看到这方面的数据，公司产能主要来自于国内，与国外的晶圆厂也在接触，但是疫情影响信息方面交流的很少。
19, 公司的芯片从华虹生产到最后封装周期多久？
一个多月
20, IGBT的扩产如何？未来规划
2020Q4开始起量，已经对收入有一定贡献。IGBT在华虹生产也在做调配，产能没问题，2021年预计能实现个位数的占比。
21, IGBT应用领域有哪些？
整体的量还没有那么大，还没有大客户。知名客户在小批量客户，如果实现批量贡献再次交流。
22, 上游晶圆厂涨价，我们多久会开始涨价？
一般上游和我们谈涨价意向的时候，我们内部讨论后时间上不会有太大的间隔。比如今年1月1日涨价，基本和晶圆厂同步。
23, 量的规划，未来扩充比例？
具体的不方便说，还是乐观的。不考虑行业景气度，希望每年有两位数几十的增速增长，具体还是根据实际情况。
24, 除了MOS以外，还会开展哪些产线？
后面规划主要的IGBT、BPM模块；IGBT21年会起量预计比较快，不排除占比10%以上。
25, IGBT下游领域用在哪几个方面？
主要还是单管，模块预计在年中推出，模块能带来的利润会更多。应用领域主要还是工业，家电，也准备往汽车推进。现在量还不大，未来量起来了会做进一步的探讨。
26，IGBT的晶圆是准备做8寸还是12寸的开发？
8寸在做，12寸也快出来。
27, 车规需要通过16949认证，我们认证方面走到如何程度？目前有没有合作开发的主机厂和Tier1？
看具体应用领域，比如辅助系统例如启动电源、导航、360影像、压缩器控制等等是不需要，但是核心的引流系统，会对产品做车规级认证，产品的认证一般需要花很长时间。具体是客户有这方面意向需求，我们会单独去做认证。目前新能源汽车辅助系统我们是有的，但是核心的我们在努力介入。
28, 公司产品下游行业的规划，利润率如何，分别的涨价敏感如何？未来行业规划重心在哪？
利润率现在还不适合说，客户需求在我们发出涨价后还是很强劲。行业重心还是消费电子,工业电子，新能源方面会从长计议。
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真知无价，用钱说话
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