据媒体报道,上海市委经济工作会议指出,引导企业加紧研究未来虚拟世界与现实社会相交互的重要平台,适时布局切入!
元宇宙从最初的VR/AR硬件开始发酵,战事已至中场,扩展到虚拟数字产业中去,国盛证券指出,虚拟人是元宇宙的灵魂,
虚拟人在元宇宙中是以数字形式存在,虚拟人应该元宇宙中的重要一环,基于硬件和技术底层之上,
作为前端的一种表现方式,给元宇宙带来丰富的内容消费,
以及更沉浸式的体验。虚拟人在算力算法、AI、计算机视觉、自然语义处理、深度学习模型等现代信息技术加持下,
动态交互和智能化更上一层楼,通过3D建模和渲染技术,虚拟人具备与人类完整的交互能力和超写实图像细节!
我们认为,虚拟人IP最终极的商业化路线是直播带货,一个24小时不带负面情绪,能够不吃不喝不睡的存在,
虚拟人在直播带货领域是对大主播的降维打击,是更优秀的替代,虚拟人还能解决行业的痛点,
比如逃税漏税、头部主播高分成等,虚拟人IP才是MCN机构的核心资产,
在未来,拥有最火爆的虚拟人运营能力的MCN公司,才能在直播行业独领风骚!
除此之外,虚拟人IP还能在商业广告、互动娱乐、演艺演出等领域大放光彩,虚拟人IP相较于真人偶像,有无与伦比的优越性,比如,(1)虚拟人IP的可塑性极像,能满足观众的一切想象;(2)虚拟人的效率会更高,虚拟人成本更低,产出能力更强;
(3)道德方面无任何风险,不存在艺人失德等问题。
我们认为国内唯一拥有虚拟人IP制造和运营能力的公司是,星期六!
拥有自然语义处理的技术团队,亦与国内顶级的美术工作室长期合作,紧密联系,比如前段时间火爆抖音的虚拟人IP——柳夜熙。
据公司董秘爆料,首个虚拟人IP账户将会在年内推出,
时间节点在元旦前后,第二个柳夜熙已然进入倒计时!
(2)除了虚拟人,星期六还有什么看点?
公司已经是国内领先的MCN及直播带货机构,遥望已搭建成体系的达人梯队,
包括贾乃亮、张柏芝、王耀庆、娄艺潇、辰亦儒等明星主播以及瑜大公子、李宣卓、橙子大大等艺人主播;不仅获得抖音818和双十一机构带货排名第一名,也是快手平台最大的机构MCN;
业绩预期:全年GMV目标已超预期,Q4利润释放可期;截至12月15日,
公司抖快平台合计带货近105亿,已超年初百亿目标,其中Q4带货近40亿,有望显著增厚全年利润;
(3)21年Q4业绩预期差大,22年是公司业绩爆发元年!
今年前三季度亏损,是因为股权激励和逐渐剥离的亏损鞋业,公司电话会议中,
管理层释放出坚决剥离亏损鞋业的信号,这一点是很明确的,
包括公告中,今年已经注销好几家鞋业子公司,并且对鞋业业务线进行裁员,
降低鞋业对上市公司业绩的拖累,往后我们可以看到一个100%遥望网络的的星期六
,不排除公司改名为遥望网络,有望迎来最好的时刻!
(4)星期六的合理估值是多少?
wind上,机构一致性业绩预测,21年不低于5.5亿,22年10亿左右,
给予35倍估值,分部估值,遥望网络22年市值不低于350e,
叠加剥离亏损鞋业的预期,溢价下的星期六保守估值在400e左右,
目前星期六市值为200e不到,在保守估值下,
公司仍存在翻倍空间,有待市场挖掘重构!