一、触发事件

特斯拉CEO马斯克2月8日在社交媒体表示，特斯拉宏伟蓝图第三篇章将于2023年3月1日公布。根据计划，特斯拉2023投资者日活动将于3月1日在得州工厂举行，当天将公布特斯拉宏伟蓝图第三篇章。特斯拉曾表示，将在活动上公布全新一代车型平台相关信息，以及关于地球如何走向完全可持续能源之路的公司战略。2月8日，受马斯克称特斯拉宏伟蓝图第三篇章将于下月公布消息影响，A股特斯拉概念股走强，亚玛顿、新朋股份纷纷冲高。考虑到Musk宏伟蓝图第一篇与第二篇都已基本兑现，第三篇章的规划未来大概率也会实现，届时A股相关概念将有望迎风起爆。

二、核心逻辑

1、回顾前两个篇章，相关战略规划均已实现

马斯克制定的特斯拉宏图前两篇章是特斯拉发展史上的重要战略，在很多方面奠定了特斯拉的成功之路；2006年，马斯克公布了“宏图”的第一篇章，目标是开发一款低产量、价格昂贵的车型，但是这有助于公司日后开发一款中等产量车型；而这两款车实际上就是日后的Model S和Model 3。十年后，马斯克公布了第二篇章，包括用集成电池建成太阳能屋顶；扩展电动汽车产品线以覆盖主要细分市场；通过大量的汽车行驶数据开发自动驾驶能力。截止目前，特斯拉前二篇章承诺的内容基本完全实现，因此A股相关产业链也完全获益；考虑到A股二级市场的方式，基于第三篇内容猜想的相关企业有望提前受益。

根据马斯克在特斯拉内部会议中的透露信息，第三篇章与扩大公司规模有关。马斯克称：如果我们从汽车和固定设备（电池包）需要大约300 TWh的装机容量开始倒推，那么从采矿和精炼的角度来看，你该如何以可持续的方式实现所需的实际规模。由此可见，第三篇章的内容将主要围绕如何达到足够的规模，以改变整个地球的能源基础设施；由此可以推论出可持续能源的三大支柱除了电动汽车、太阳能/风能，第三个关键支柱将是固定储能，以存储来自太阳和风的能量；因此相关光储充企业将有望成为未来市场的新热点。

300TWh 是3000 亿千瓦时；这相当于 30 亿辆 Model S，或者 40 亿辆 Model 3 长续航，或者中国 2021 年发电装机容量的 13 倍（23.8 亿千瓦时）。从这些数字可以看出可持续能源的转型之路漫漫，而特斯拉推出的Megapack是市面上最大的储能系统之一，将有望助力其完成能源转型的蓝图。目前特斯拉的业务版图分为两部分：一是电动汽车，二是可再生能源，而后者可细分为太阳能和储能装置，目前主要有Powerwall、Powerpack、Megapack等产品。官方资料显示，Megapack每个单元最大可储存3MWh 电量，与市场上的同类系统相比，其占用的空间减少了40%，部件数量只有同类产品十分之一，而且这套系统安装速度比当前市场上的产品快10 倍，也被称之为目前市场上容量最大的储能系统之一。

世运电路

广东世运电路科技股份有限公司成立于 2005 年，是 2021 年全 球排名第 37 名、大陆排名第 8 名的 PCB 供应商。公司早在 2012 年起就开始开发特斯拉，经过 2 年的验证后正式从 2015 年开始小批 量供货，2017 年开始批量供货，2019 年起特斯拉已经成为公司最大的汽 车 PCB 客户。公司深度绑定特斯拉，其PCB供应产品占特斯拉30%的份额。

达瑞电子

公司主要从事电子功能性和结构性器件的研发、生产和销售，公司具有功能性器件、结构性器件以及相关的 3C 智能装配自动化设备三大业务分部，能够为客户提 供更全面的综合解决方案。

达瑞电子在新能源领域，公司与特斯拉合作以储能设备上的功能性器件为主，2021年4月21日公司获得特斯拉的合格供应商代码，配合了特斯拉进行新产品的研发设计，目前为特斯拉的家用储能设备供应功能型器件。同时，公司与阳光电源合作以光伏逆变器的功能性器件为主，及少量新能源汽车电机控制器上的功能性器件。