订单:FPC和PCB从8月开始不错,交付周期在延长,PCB从4周延长到8周,FPC从8天延长到20天。今年春节假期会缩短,因为订单很多
项目建设:1)珠海达文项目,高多层预计在今年3月份投产,今年年底实现7.8万平米的月产能,共计3条产线。高端HDI建设周期长一些,洁净化程度和设备采购周期长(国外进口),投产是6月份,年末形成2万平米/月产能;2)龙川FPC二期工厂,今年3月份投产,增加多层软板产能,面向中高端手机机型客户,年底形成4万平米/月产能;3)MPCB新厂也是在广东河源,预计在今年8月份投产,在现有产能基础上增加50%产能,面向汽车电子高散热产品、室外商业照明产品。定位为全球领先的高散热产品解决方案提供商,单价和效益都不错
江西自动化二期工厂:行业信息化、自动化先河,去年末实现产量和产能爬满。后续逐渐推动订单结构调整,提升产品单价和效益,人均产值达到100万以上。今年单价预计还是提升,所以人效还是会提升,达到150万人均产值
下游应用:汽车电子非常不错,我们是TIRE1供应商,包括法莱奥、安波福、海拉的客户,我们订单爆满。通讯类订单也在提升,服务器和通讯客户开拓也在开展。消费品包括计算机、穿戴、手机
问答
高端HDI?
以及消费电子为主,手机、可穿戴等。安卓手机都是我们客户,属于老客户开拓新产品。我们的客户都在催我们尽快投产,满足客户一站式采购需求
收入占比?
汽车22%,通讯30%+,消费量30%+,工控医疗安防15%,
上游覆铜板涨价?
目前涨价是PCB的覆铜板,覆铜板占我们成本4%。我们跟下游客户沟通,有部分也已经涨价。还有一些新客户就按照目前的涨价价格,还有每年汽车电子有2-3个点的年降,我们跟客户争取不降价
通讯板块订单?价格?汇率影响?
去年下半年大客户受到影响,5G基站端少了很多。其他类产品如光伏逆变器等补足了大客户影响。通讯去年下半年量下降较大,从去年11月份招标情况来看,我们成为其前3供应商,订单量还是较为乐观。大客户单价是上升的过程,其他客户中兴也不错,处于客户开发的关键阶段,进展应该不错,1季度会有较好的订单
汇率方面,增加美元材料和设备采购,加快回款减少影响
友商扩产?降价幅度?
PCB企业更多登录资本市场平台,扩产很多。我们觉得最关键的是新投放的产能是否符合产品的趋势和方向,万物互联和人口智能到来硬件需求会提升,汽车电子往电动化、电子化发展,催生多层线路板、更多的软板和集成化HDI产品,通讯技术5G商用带来的建设、服务器需求,带来高端HDI和高多层的PCB,这些都是行业的方向和需求。我们的执行力是行业最好的,也得到客户的认可
高多层是14层,高频高速材料,用产品去错开别人同质化的竞争;引入自动化、信息化、智能化的管理降低成本
通讯客户和行业情况?
21年我们招投标结果看,我们是往上走,大幅度增长。
新能源?特斯拉认证?产能释放?
有国内外客户,通过TIRE1厂商在供应。软板是用于车载的显示屏,娱乐和操作场景,电池管理模组、电池包都在供应
产能释放的产值同比超过30%,21年要实现88亿以上营收,预计新增28-30亿收入