AI行情里最强的是CPO，人形机器人里最强的是减速器。为什么不是AI里的大模型？不是游戏？不是传媒？ 因为谁都不知道哪家的大模型能胜出、哪款游戏会爆。 这里就需要确定性的增量，AI技术发展带动算力需求增长，也对光模块速率、功耗提出了更高的要求，这里为CPO板块带来了更多的确定性。 AI的最确定性增量是英伟达是算力，只可惜我们A股的企业不争气，炒来炒去推出了英伟达楼上公司。。。

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这几天公社都在科普线控底盘，然后找了篇关于线控底盘的研报学习：

 

线控底盘由线控转向、线控制动、线控换挡、线控油门、线控悬架五大系统构成。就是将所有人类操纵机构中的机械结构用线缆替代，它取消了部分笨重且精度较低的机械连接，取而代之以电信号驱动的传感器、控制单元及电磁执行机构。

总之线控技术是智能驾驶里面比较重要的就对了，所以划重点线控化

汽车线束是汽车的“生命血脉”，是汽车电路的网络主体、汽车电器的重要元器件之一，负责汽车的电能传输、信号传输及控制。和普通线束相比，因为汽车内部环境的特殊要求（比如：振动、高热、低温、摩擦、油污以及电磁辐射等），汽车对于其线束要求存在其特殊性——具有耐热、耐寒、耐磨、耐油和抗电磁干扰等各种功能，以保证汽车行车安全。

目前，在国家政策的扶持下，随着汽车智能化与电动化的技术发展，电动汽车和智能汽车的新时代已经到来，汽车线束产品的需求量也在逐年递增中。

新型车辆技术需要额外的电线和其他电子部件。车辆中的人工智能能够支持面部识别、计算机视觉和其他机器学习算法，通过处理和“学习”传入的数据来帮助实现个性化的用户体验和车辆设置。这需要在整个车辆中包含无数的摄像头和其他硬件。这些摄像头往往通过同轴电缆或高速数据电缆连接到电子控制单元，与传统的汽车布线相比，这些电缆更粗、更重且更昂贵。

所有这些技术都必须连接到一起，导致线束的重量、直径和成本不断增加。一些现代车辆包含近 40 种不同的线束，由大约 700 个连接器和 3000 多根导线构成。如果拆开并拼接为一条连续的直线，这些电线的长度将会超过 2.5 英里（4 公里），重量约为 132 磅 （60 公斤）。此外，还可能有 70 多种专用电缆，如同轴电缆、高速数据电缆和 USB 电缆等。

汽车线束市场规模及“美好”发展趋势

汽车线束市场规模受国家政策、汽车智能化与电动化以及汽车销量的影响较大。

1. 国家政策利好，自动化驾驶汽车是未来的汽车发展趋势，与自动化驾驶相关的车载以太网线束与连接器、同轴线束的需求量将会随着汽车销量的提升而增加。

2020 年 3 月，中国工业和信息化部发布的《汽车驾驶自动化分级》标准，基于驾驶自动化系统能够执行动态驾驶任务的程度，根据在执行动态驾驶任务中的角色分配以及有无设计运行条件限制，汽车自动化驾驶可分为 6 个等级。L0 级别系统仅提供预警类功能，车辆控制完全由驾驶员掌控，因此属于辅助预警。L1-L2 级别系统可接管少部分的、不连续的车辆控制任务，属于高级别辅助驾驶范围（Advanced Driving Assistance System，简称“ADAS”或“辅助驾驶”）。而 L3-L5 级别系统可以在激活后的一定情况下执行连续性驾驶任务，属于自动驾驶范围。其中，L5 级别完全自动驾驶技术受制于技术、法规、政策等因素，其短中期可行性较低，而 L4 为目前技术条件下可行性较高且落地性较强的高级别自动驾驶等级。

 2020年11月，工信部发布《智能网联汽车技术路线图 2.0》，预计到2025年，我国 L2 和 L3 级智能网联汽车销量将占当年汽车总销量比例超过50%，C-V2X终端新车装配率将达到 50%，计划到2035年，中国方案智能网联汽车技术和产业体系全面建成，网联式高度自动驾驶智能网联汽车大规模应用。（上述2段文字来源：知乎“未来智库”文章）

我们可以预见的是：未来，我们可以在马路上看到越来越多的智能化汽车，而相应的汽车线束市场也是“一片向好”。

2. 汽车智能化与电动化程度越高，汽车线束市场规模越大。根据Asserts Strategic Market Research数据，2020年全球汽车线束市场规模为468.2亿美元，Asserts Strategic Market Research预计2030年该市场规模有望达744.6亿美元，2020~2030年CAGR为4.75%。

汽车智能化与电动化是导致汽车线束市场增长的主要原因：

a. 伴随着汽车智能化与电动化的发展，汽车智能化IVI系统、ADAS系统的配置和升级，这势必会带来连接电子系统的线缆及连接器的需求上升；

b. 另外，汽车通信数据总量明显增加，数据传输速度与即时性要求也随之提高，高速数据线缆和高速连接器的市场需求也将有大幅增长；

c. 目前，车载以太网的通信方式自2005年宝马汽车的以太网线束应用后得到了快速发展，未来，车载以太网技术估计会持续升级迭代，车载以太网线束及连接器将有望迎来量增空间。

3. 汽车销量越好，汽车线束市场越好；反之亦然。虽然2017年 -- 2021年我国汽车总销量呈不断减少的趋势，但随着我国新能源汽车行业的发展，我国新能源汽车销售量不断上升，新能源汽车对汽车线束的新要求客观上增加了汽车线束的新销量（请见2020--2023年的中国智能驾驶市场规模）。

2022年汽车线束行业研究 线束需求升级，线束线缆迎广阔空间 - 报告精读 - 未来智库 

这篇可以看一下。

S沪光股份(sh605333）S  沪光股份：优质线束供应商，持续突破高压线束订单

国产汽车线束的龙头公司。公司成立于 1997 年，专注于汽车高低压线束总成的研发及生 产。经过多年发展，依靠领先的智能制造水平和扎实的研发设计实力，公司已获得国内外主 流整车制造商的认可。公司产品全面，覆盖燃油车线束和新能源高压线束。公司产品主要有成套线束、发动机线束、 高压线束和其他线束。2021 年公司成套线束占比为 72.9%，发动机线束占比收缩至 4.5%。

公司客户结构优质，以世界主流整车厂为主。公司已与大众汽车、戴姆勒奔驰、通用汽车、 国内新势力客户等国内外知名整车厂建立了稳定的合作关系。 新能源业务定点情况：2021 年，公司陆续取得金康新能源·问界 M5、M5 EV 和 M7 的整 车高、低压线束定点；理想汽车 X02、大众安徽 VW316/8 高压线束项目定点；取得了戴 姆勒奔驰 MMA 平台电池包低压线束的项目定点。2021 年，公司陆续实现了上汽大众 MEB 平台中 ID3、 ID6X、奥迪 Q5E、奇瑞捷豹路虎·发现运动、北京奔驰 EQA 等高压线束的 量产。

S兆龙互连(sz300913）S 兆龙互连及兆龙汽车线束

兆龙互连创建于 1993 年，是一家制造数据线缆、专用线缆及连接产品的高新技术企业。公司创立近30年来，默默耕耘，点点积累。核心技术和产品开发紧跟以太网技术变革。产品出口全球100多个国家和地区，在5G通信、云计算、数据中心、智慧城市、工业自动化、车联网、智能家居、特种应用（医疗、光伏、锂电、风能、海事船舶、轨道交通、核电、航空航天）等各个领域拥有广泛的应用。

目前，兆龙LongCar®系列产品包括车载同轴电缆，车载HSD电缆，车载SPE电缆等汽车数据通信电缆产品。

 

兆龙LongCar®车载同轴电缆主流产品：RG174、RTK031、 RTK044支持6G传输速率。可以完美适用于 Fakra 连接器，应用于车载音频、视频、通讯信号的传输。LongCar®车载SPE电缆产品覆盖100Mbps，1Gbps，10Gbps，25Gbps传输速率，满足Open Alliance联盟的TC9测试，主要应用于汽车以太网接口连接到ECU、设备、开关和附件。另外，兆龙的 HSD 产品是应用于汽车行业的高速数据传输电缆，电缆采用四星绞结构设计，铝箔和镀锡铜屏蔽确保了出色的 EMC 性能，可应用于车载信息娱乐系统。