1.东方通市占率有望超过70%：公司在2020年党政信创市场市占率超过70%，今年行业信创试点市占率有望达到90%，由此形成中间件一家独大的竞争格局，更加受益于信创市场的快速增长；

2.引入中移资本成为公司第二大股东：中国移动通过参与定增成为东方通第二大股东，本次中止有望加速推进与中国移动战略合作细节落地，预计合作金额远超市场预期；

3.携手阿里云打造云生态：东方通与阿里云的合作，不仅打开了面向互联网大厂的市场，同时也打消了市场对未来云厂商自研中间件的担心；

4.党政招标在即：预计党政放量招标或在8月底之前来临；行业信创越到11月越热烈。今年招标体量较大，事件驱动相关公司股价继续上行；

5.高增长，低估值：我们预计东方通2021年业绩大幅增长，目前估值仅30倍左右，看好东方通作为中间件行业龙头的发展前景和业绩弹性，关注定增推进和放量招标的投资机会。

风险提示：国产化政策推动不达预期；行业竞争加剧导致产品价格下降。