盘面3cl新冠药走强,众生药业,广生堂大幅拉升。新冠药上游SM1开始补涨,午后美诺华直线拉升,金城医药补涨强烈。
SM1(环谷氨酰胺类似物)是合成多个3CL新冠口服药物分子的关键中间体,按照每1亿疗程原料需求量300吨计算SM1的质量比约1:1,侧SM1需求量为300吨。从我国企业来看,新建SM2的公司多,新建SM1的公司少,是因为-120度超低位条件,氯化物原料资质的壁垒,产品得率不高等问题,导致新建产能很少,在辉瑞供应链上,SM1和SM2的需求是同等的,但产能却相差极大,目前SM1价格稳中有升,后期随着辉瑞新冠药中间体的需求会导致SM1的缺口越来越大。且SM1不仅仅是辉瑞3CL口服药中间体,同时也是多种3CL新冠口服药的关键中间体,后期需求将远大于SM2.
SM1的紧缺度(价格上涨)催化因素:
1.辉瑞特效药MPP授权,SM1产能满足不了辉瑞特效药需求。
2.其他需SM1作为中间体的3CL口服药陆续完成临床上市。
这两点催化因素可能会让SM1成为新冠特效药最大的预期差。
关注:生产SM1的企业美诺华(SM1已经商业化)
关注:金城医药(已经具备相应的生产能力)。