【行业观点】新能源板块大涨点评20220510【中信建投新能源朱玥团队】
1、今日新能源板块市场领涨,光伏、电动车、风电持续攀升,我们在本周周观点中提出《可以更乐观一些,上修行业评级,三月底以来首次,徐徐图之》。
2、我们分析主要的原因是
①上海疫情进入攻坚阶段,边际上来看向好
②海外交易衰退,大宗品价格松动(中信博、风电)
③基本面强势,特别是光伏,海外需求旺盛,特别是俄乌战争之后,欧洲需求呈现爆发之势,汇率贬值,美国反规避释出备忘录,均对光伏出口产业链构成利好(组件、逆变器)
3、后续观点
年初以来新能源基本面强势,疫情以来,韧性更强(主要是光伏),继续看好不动摇,我们是底部最坚定的光伏推荐团队,需求旺盛,材料走稳下半年回落,一季报已经暗含选股主线——价格顺导能力就是核心竞争力
4、看好:
光伏一体化组件继续强推,年度级别看好:晶澳、隆基、晶科、天合;关注,横店东磁等
光伏胶膜二季度边际反转:福斯特等(投行限制名单)
光伏逆变器二季度发货量明显提升:德业、禾迈、锦浪、固德威、阳光电源等。关注,铭利达
动力电池二季度提价反转:(投行限制名单)、亿纬锂能等
风电前期受大宗压制的日月股份、大金重工、天顺风能、海力风电等。
作者利益披露:转载,不作为证券推荐或投资建议,旨在提供更多信息,作者不保证其内容准确性。
声明:文章观点来自网友,仅为作者个人研究意见,不代表韭研公社观点及立场,站内所有文章均不构成投资建议,请投资者注意风险,独立审慎决策。