【海通化工刘威团队】三氯氢硅：光伏需求拉动，光伏级三氯氢硅需求有望持续增长。建议关注宏柏新材、三孚股份、晨光新材、和远气体等。 三氯氢硅是多晶硅生产中的必备原材料，普通级和光伏级三氯氢硅价格均有上涨。三氯氢硅位于硅基材料产业链中游，其下游需求约43%来自多晶硅，约25%来自硅烷偶联剂。普通级和光伏

上海沿浦202206 作为国内汽车座椅骨架的龙头公司，新斩获比亚迪&华为小康订单！   1.疫情对公司的影响 疫情前，公司未雨绸缪，提前预判上海会有封闭等相关措施，疫情管控期间提前留了150名员工在公司内，因此相较于同行受影响的程度小很多很多，公司董秘说Q2业绩不会亏损，会

（来自韭菜公社www.jiucaigongshe.com） 1、事件驱动：5月新能源汽车市场信心恢复迅速，环比增近50%；动力电池装车量饱满，环比增长39.9%，同比增长90.3%。在汽车轻量化及新能车产量增加背景下，铝合金在我国汽车行业的运用还有很大增长潜力。 2、再生铝合金。公司再生铝合金用

刘煜辉是中国社会科学院经济研究所教授，中国首席经济学家论坛理事，在4月19日的投资交流会上讲，我们离熊市反弹越来越近，现在可以关注这两种股票 。 当然，市场到了今天这个位置，倒是没有必要过多担心。 为什么？这种调整都是一个时空的调整，从时间来讲，我们已经经历了连续5个月度的月k线的下跌， 5根月k线

舜宇光学科技（舜宇）公布5月出货量数据。5月手机镜头出货量环比下降29.3%，是主要的负面因素。我们认为这主要是由于舜宇的中国和韩国客户砍单和去库存行动。手机摄像头模组和车载镜头出货量也表现疲软，环比分别下降10.5%和8.8%但符合市场预期。我们维持2022/2023/2024年EPS预测为人民币

铝热传输材料：汽车散热为驱，精细化管理典范本篇深度专题，我们重点聚焦铝热传输材料，下游汽车散热需求占比逾8成。铝热传输材料最大特点在于：小批量、多批次、多规格、持续供货，不同行业和不同客户的需求多元差异化，严苛精细化管理和高周转能力，成为铝热传输企业的关键竞争力。供需：新能源景气加持，扩张缓慢格局稳

830809安达科技董事长交流1996年成立，磷化工业务，2010年磷酸铁，2014年6月新三板挂牌，6轮融资，募集7.4亿，目前市值接近50亿元，今年一季度净利润超过3.5亿，也超过去年全年，动态市盈率才5倍。公司主要客户是比亚迪，公司这些年来受比亚迪影响比较大，由于2018年比亚迪自建磷酸铁锂工

公司作为国内隔离芯片龙头，汽车业务去年已经近5KW收入，打入 大量客户，今明两年有望持续放量，从投片情况来看亦大幅提升！ 隔离芯片主要应用领域聚焦新能源车、光伏逆变器、数据中心、基站等领域，当前国内40-50亿人民币/全球 20亿美金市场，行业增速高，同时从单车价值量看，纯电车相比燃油/混动车有5-

  自2012年苹果使用Lightning接口以来，苹果从未换过iPhone的充电接口。但随着Type-C的普及，有关iPhone是否需要使用Type-C接口的讨论越来越多。为降低生活成本、减少电子产品浪费，近两年欧盟一直针对统一充电接口进行研究。尽管苹果极力反对，但欧盟在202

百川盈孚数据显示，6月8日有机硅价格较7日上涨4.9%-10.5%，上涨1000元-2100元/吨，报价21500元-22200元/吨。 新安股份拥有有机硅单体产能49万吨，按照行业消耗配比，年均需消耗工业硅11-12万吨左右，对应需要硅矿约30万吨。 　　为达成目标，2021年，公司在原有10万吨

摘要：1、美国光伏新政基本可以视作对冲反规避政策，201关税是否免除没有特别明确的表述，但今明两天随着更多信息释放将逐步清晰。2、此举将带来停滞的美国市场启动，因为3月以来美国启动反规避调查，中国公司在东南亚组件产能基本停止对美出货，在股价中反应为压制估值（隆基比较典型）3、美国是全球最高溢价市场，

所谓超超临界高效发电技术，即是指火电节能减排主要技术之一，或成为今后装机主力。中金公司研报显示，超（超）临界机组依靠更高压力及温度设定，支持更低的能耗及二氧化碳排放，达到节煤降耗，清洁环保的目标。热效率方面，超临界、超超临界较亚临界机组效率高约3%/7%，而单位煤耗、二氧化碳排放可减少6%/15%及

1.国防军工12字核心逻辑，“内生+外延，内需+外贸，军品+民品”内生：国防军队现代化“三步走” 战略下，行业内生增长趋势强劲国防军队现代化建设目标：到二〇二七年实现建军一百年奋斗目标、到二〇三五年基本实现国防和军队现代化、到本世纪中叶 全面建成世界一流军队 。航空航天等重点领域投入不断提升：航空航

日本首款新冠治疗药呼之欲出，比同类Paxlovid毒性更低，这家公司拟投资数百吨关键中间体项目 据媒体报道，相关人士透露，日本厚生劳动省最快将于6月下旬围绕盐野义制药公司开发的新冠病毒口服药召开专门小组会议，审议可否药事批准。并且将探讨是否适用“紧急批准制度”。若厚劳省紧急批准盐野义的口服药将是日本

一、新能源汽车迎来爆发式增长，拉动整个产业链需求井喷1、21年新能源汽车全球销量同比增长108%，已成全球发展趋势，国内发展空间巨大，今年1-4月销量占全球份额57%  2、政策利好不断，成为新的经济增长点，有望持续创造增长新高2035年，纯电动汽车将成为新销售车辆主流 

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  自2012年苹果使用Lightning接口以来，苹果从未换过iPhone的充电接口。但随着Type-C的普及，有关iPhone是否需要使用Type-C接口的讨论越来越多。为降低生活成本、减少电子产品浪费，近两年欧盟一直针对统一充电接口进行研究。尽管苹果极力反对，但欧盟在202

百川盈孚数据显示，6月8日有机硅价格较7日上涨4.9%-10.5%，上涨1000元-2100元/吨，报价21500元-22200元/吨。 新安股份拥有有机硅单体产能49万吨，按照行业消耗配比，年均需消耗工业硅11-12万吨左右，对应需要硅矿约30万吨。 　　为达成目标，2021年，公司在原有10万吨

摘要：1、美国光伏新政基本可以视作对冲反规避政策，201关税是否免除没有特别明确的表述，但今明两天随着更多信息释放将逐步清晰。2、此举将带来停滞的美国市场启动，因为3月以来美国启动反规避调查，中国公司在东南亚组件产能基本停止对美出货，在股价中反应为压制估值（隆基比较典型）3、美国是全球最高溢价市场，

所谓超超临界高效发电技术，即是指火电节能减排主要技术之一，或成为今后装机主力。中金公司研报显示，超（超）临界机组依靠更高压力及温度设定，支持更低的能耗及二氧化碳排放，达到节煤降耗，清洁环保的目标。热效率方面，超临界、超超临界较亚临界机组效率高约3%/7%，而单位煤耗、二氧化碳排放可减少6%/15%及

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日本首款新冠治疗药呼之欲出，比同类Paxlovid毒性更低，这家公司拟投资数百吨关键中间体项目 据媒体报道，相关人士透露，日本厚生劳动省最快将于6月下旬围绕盐野义制药公司开发的新冠病毒口服药召开专门小组会议，审议可否药事批准。并且将探讨是否适用“紧急批准制度”。若厚劳省紧急批准盐野义的口服药将是日本

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上海沿浦202206 作为国内汽车座椅骨架的龙头公司，新斩获比亚迪&华为小康订单！   1.疫情对公司的影响 疫情前，公司未雨绸缪，提前预判上海会有封闭等相关措施，疫情管控期间提前留了150名员工在公司内，因此相较于同行受影响的程度小很多很多，公司董秘说Q2业绩不会亏损，会

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刘煜辉是中国社会科学院经济研究所教授，中国首席经济学家论坛理事，在4月19日的投资交流会上讲，我们离熊市反弹越来越近，现在可以关注这两种股票 。 当然，市场到了今天这个位置，倒是没有必要过多担心。 为什么？这种调整都是一个时空的调整，从时间来讲，我们已经经历了连续5个月度的月k线的下跌， 5根月k线

舜宇光学科技（舜宇）公布5月出货量数据。5月手机镜头出货量环比下降29.3%，是主要的负面因素。我们认为这主要是由于舜宇的中国和韩国客户砍单和去库存行动。手机摄像头模组和车载镜头出货量也表现疲软，环比分别下降10.5%和8.8%但符合市场预期。我们维持2022/2023/2024年EPS预测为人民币

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830809安达科技董事长交流1996年成立，磷化工业务，2010年磷酸铁，2014年6月新三板挂牌，6轮融资，募集7.4亿，目前市值接近50亿元，今年一季度净利润超过3.5亿，也超过去年全年，动态市盈率才5倍。公司主要客户是比亚迪，公司这些年来受比亚迪影响比较大，由于2018年比亚迪自建磷酸铁锂工

公司作为国内隔离芯片龙头，汽车业务去年已经近5KW收入，打入 大量客户，今明两年有望持续放量，从投片情况来看亦大幅提升！ 隔离芯片主要应用领域聚焦新能源车、光伏逆变器、数据中心、基站等领域，当前国内40-50亿人民币/全球 20亿美金市场，行业增速高，同时从单车价值量看，纯电车相比燃油/混动车有5-

  自2012年苹果使用Lightning接口以来，苹果从未换过iPhone的充电接口。但随着Type-C的普及，有关iPhone是否需要使用Type-C接口的讨论越来越多。为降低生活成本、减少电子产品浪费，近两年欧盟一直针对统一充电接口进行研究。尽管苹果极力反对，但欧盟在202

百川盈孚数据显示，6月8日有机硅价格较7日上涨4.9%-10.5%，上涨1000元-2100元/吨，报价21500元-22200元/吨。 新安股份拥有有机硅单体产能49万吨，按照行业消耗配比，年均需消耗工业硅11-12万吨左右，对应需要硅矿约30万吨。 　　为达成目标，2021年，公司在原有10万吨

摘要：1、美国光伏新政基本可以视作对冲反规避政策，201关税是否免除没有特别明确的表述，但今明两天随着更多信息释放将逐步清晰。2、此举将带来停滞的美国市场启动，因为3月以来美国启动反规避调查，中国公司在东南亚组件产能基本停止对美出货，在股价中反应为压制估值（隆基比较典型）3、美国是全球最高溢价市场，

所谓超超临界高效发电技术，即是指火电节能减排主要技术之一，或成为今后装机主力。中金公司研报显示，超（超）临界机组依靠更高压力及温度设定，支持更低的能耗及二氧化碳排放，达到节煤降耗，清洁环保的目标。热效率方面，超临界、超超临界较亚临界机组效率高约3%/7%，而单位煤耗、二氧化碳排放可减少6%/15%及

1.国防军工12字核心逻辑，“内生+外延，内需+外贸，军品+民品”内生：国防军队现代化“三步走” 战略下，行业内生增长趋势强劲国防军队现代化建设目标：到二〇二七年实现建军一百年奋斗目标、到二〇三五年基本实现国防和军队现代化、到本世纪中叶 全面建成世界一流军队 。航空航天等重点领域投入不断提升：航空航

日本首款新冠治疗药呼之欲出，比同类Paxlovid毒性更低，这家公司拟投资数百吨关键中间体项目 据媒体报道，相关人士透露，日本厚生劳动省最快将于6月下旬围绕盐野义制药公司开发的新冠病毒口服药召开专门小组会议，审议可否药事批准。并且将探讨是否适用“紧急批准制度”。若厚劳省紧急批准盐野义的口服药将是日本

一、新能源汽车迎来爆发式增长，拉动整个产业链需求井喷1、21年新能源汽车全球销量同比增长108%，已成全球发展趋势，国内发展空间巨大，今年1-4月销量占全球份额57%  2、政策利好不断，成为新的经济增长点，有望持续创造增长新高2035年，纯电动汽车将成为新销售车辆主流 

【海通化工刘威团队】三氯氢硅：光伏需求拉动，光伏级三氯氢硅需求有望持续增长。建议关注宏柏新材、三孚股份、晨光新材、和远气体等。 三氯氢硅是多晶硅生产中的必备原材料，普通级和光伏级三氯氢硅价格均有上涨。三氯氢硅位于硅基材料产业链中游，其下游需求约43%来自多晶硅，约25%来自硅烷偶联剂。普通级和光伏

上海沿浦202206 作为国内汽车座椅骨架的龙头公司，新斩获比亚迪&华为小康订单！   1.疫情对公司的影响 疫情前，公司未雨绸缪，提前预判上海会有封闭等相关措施，疫情管控期间提前留了150名员工在公司内，因此相较于同行受影响的程度小很多很多，公司董秘说Q2业绩不会亏损，会

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刘煜辉是中国社会科学院经济研究所教授，中国首席经济学家论坛理事，在4月19日的投资交流会上讲，我们离熊市反弹越来越近，现在可以关注这两种股票 。 当然，市场到了今天这个位置，倒是没有必要过多担心。 为什么？这种调整都是一个时空的调整，从时间来讲，我们已经经历了连续5个月度的月k线的下跌， 5根月k线

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公司作为国内隔离芯片龙头，汽车业务去年已经近5KW收入，打入 大量客户，今明两年有望持续放量，从投片情况来看亦大幅提升！ 隔离芯片主要应用领域聚焦新能源车、光伏逆变器、数据中心、基站等领域，当前国内40-50亿人民币/全球 20亿美金市场，行业增速高，同时从单车价值量看，纯电车相比燃油/混动车有5-

  自2012年苹果使用Lightning接口以来，苹果从未换过iPhone的充电接口。但随着Type-C的普及，有关iPhone是否需要使用Type-C接口的讨论越来越多。为降低生活成本、减少电子产品浪费，近两年欧盟一直针对统一充电接口进行研究。尽管苹果极力反对，但欧盟在202

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