🔥新一轮大规模设备更新，哪些设备需要更新？【国金机械】 [烟花]近日中央财经委会议强调“推进新一轮大规模设备更新和消费品以旧换新”。会议指出，要推动各类生产设备、服务设备更新和技术改造。 ①生产类设备：以机床为典型代表的通用机械需求高峰自2012年之后下行筑底，按照10年左右寿命计算叠加疫情影响后

核心观点： 2月23日，中央财经委员会第四次会议。会议强调：（1）鼓励引导大规模设备更新和消费品以旧换新。提升先进产能比重，推动各类生产设备、服务设备更新和技术改造。要坚持中央财政和地方政府联动，坚持市场为主、政府引导，坚持鼓励先进、淘汰落后，坚持标准引领、有序提升。（2）降低全社会物流成本。物流降

英伟达涨超16%，股价刷新历史纪录高位，总市值逼近2万亿美元大关，公司2023年第四季度营收221亿美元，同比增长265%；净利润122.85亿美元，同比增长769%；超微电脑暴涨逾32%，AMD涨超10%科技巨头围猎“AI芯片”，国内外主流厂商梳理。谷歌--TPUTPU与同期的CPU和GPU相比，

年前我在风马牛演讲上分享了大模型十大趋势预测，没想到年还没过完，就验证了好几个， 从Gemini、英伟达的Chat With RTX到OpenAl发布 Sora，大家都觉得很炸裂。朋友问我怎么看 Sora，我谈几个观点，总体来说就是我认为 AGI很快会实现，就这几年的事儿了: 第一，科技竞争最终比拼

近期，国内AI服务器市场最令人关注的消息是“阿里云A100官网由于算力需求旺盛供给紧张，已经暂停了出租服务。”与此同时，由于美国政府扩大针对中国芯片的出口限制，人工智能巨头英伟达可能被迫取消明年向中国出口价值超50亿美元的先进芯片订单，这无疑加剧了国内算力供应的压力。业内公司相关人士表示，受到禁售的

这里首先引用一段【国盛计算机】的观点：2024/2/16，OpenAI突然发布了文生视频模型Sora，可以在用户的要求下，生成可最高长达一分钟的视频，例如摩登女子在东京街头行走、黑人男子读书等等（详细案例可参见官网视频），在长达一分钟的视频中可以同时存在远景与近景特写，且细节翔实逼真。Sora 建立

2月7日，国务院国资委党委召开扩大会议。会议认为，要深刻领会新质生产力的科学内涵，切实扛起国家重要战略科技力量责任，把科技创新作为发展新质生产力的核心要素，强化科技创新主体地位，全面融入国家创新体系，主动承担国家重大科技任务，坚决打好关键核心技术攻坚战，加快培育发展新质生产力的新动能。要牢牢把握发展

事件：1. 吴清任中国证监会主席 易会满被免职.吴清在接受媒体采访时表示要完善并购重组制度。要不断健全现有并购重组制度，一方面支持上市公司通过并购重组出清落后产能，培育和注入新技术和新业态.   2.  证监会：推动上市公司通过并购重组提升投资价值，

去年12月以来引发的部分量化中性和DMA产品的获利平仓，同时卖出持有的小微盘个股和股指期货空仓导致以中证2000为代表的流通值75亿以下近期大幅杀跌远超出预期，根据我们测算经过近60个交易日DMA产品的逐步出清已经接近尾声，我们将一些优质错杀标的纳入策略优选。 1.医疗细分，康复设备受益于住院周转率

1、行业逻辑1）近期海外AI科技巨头英伟达、meta、微软等股价创新高，说明资本市场对AI的看好。2）进入2024年，海外巨头仍在大规模投入AI，持续展开军备竞赛。3）目前海外的需求是400G和800G，2024年的业绩主要是800G，未来1.6T带来的增量机会。4）国内客户目前主要以400G或20

【快评】三大AMC或将正式划入中投，券商并购整合再迎催化？事件：据新华财经、财联社等媒体报道，信达、东方、长城三家AMC将于近期划至中投公司。#出发点是完善国有金融资本管理体制、此前已有传言。23年3月《深化党和国家机构改革方案》印发，提出完善国有金融资本管理体制，推进管办分离、政企分开，把中央金融

事件：拜登政府发布《Taking Additional Steps To Address the National Emergency With Respect to Significant Malicious Cyber-Enabled Activities》要求海外云厂商进行外国用户身份验证避免

1月24日消息，根据市场研究机构Market.us公布的最新报告显示，2023年全球小芯片构架（Chiplet）市场规模为31亿美元，预计到2033年将暴涨到1070亿美元，增幅高达3352%。2024年到2033年期间的复合年成长率高达42.5%。 报告指出，小芯片构架可说是一种异质整合技术，基于

消息面上， 1）央行、金融监管总局联合印发《关于做好经营性物业贷款管理的通知》。明确2024年底前，对规范经营、发展前景良好的房企，全国性商业银行还可发放经营性物业贷款用于偿还房企及其集团控股公司存量房地产领域相关贷款和公开市场债券。通知指出，经营性物业贷款额度原则上不得超过承贷物业评估价

北京时间1月25日，在荷兰挂牌的光刻机巨头阿斯麦单日暴涨9.72%一骑绝尘，阿斯麦CEO彼得·温宁克在接受媒体采访时表示，在经历了一段需求放缓的时期之后，他现在看到了半导体行业的积极迹象。 1月24日周三，ASML公布2023年第四季度和全年业绩。业绩报告显示，第四季度ASML净销售额为72亿欧元，

🔥新一轮大规模设备更新，哪些设备需要更新？【国金机械】 [烟花]近日中央财经委会议强调“推进新一轮大规模设备更新和消费品以旧换新”。会议指出，要推动各类生产设备、服务设备更新和技术改造。 ①生产类设备：以机床为典型代表的通用机械需求高峰自2012年之后下行筑底，按照10年左右寿命计算叠加疫情影响后

核心观点： 2月23日，中央财经委员会第四次会议。会议强调：（1）鼓励引导大规模设备更新和消费品以旧换新。提升先进产能比重，推动各类生产设备、服务设备更新和技术改造。要坚持中央财政和地方政府联动，坚持市场为主、政府引导，坚持鼓励先进、淘汰落后，坚持标准引领、有序提升。（2）降低全社会物流成本。物流降

英伟达涨超16%，股价刷新历史纪录高位，总市值逼近2万亿美元大关，公司2023年第四季度营收221亿美元，同比增长265%；净利润122.85亿美元，同比增长769%；超微电脑暴涨逾32%，AMD涨超10%科技巨头围猎“AI芯片”，国内外主流厂商梳理。谷歌--TPUTPU与同期的CPU和GPU相比，

年前我在风马牛演讲上分享了大模型十大趋势预测，没想到年还没过完，就验证了好几个， 从Gemini、英伟达的Chat With RTX到OpenAl发布 Sora，大家都觉得很炸裂。朋友问我怎么看 Sora，我谈几个观点，总体来说就是我认为 AGI很快会实现，就这几年的事儿了: 第一，科技竞争最终比拼

近期，国内AI服务器市场最令人关注的消息是“阿里云A100官网由于算力需求旺盛供给紧张，已经暂停了出租服务。”与此同时，由于美国政府扩大针对中国芯片的出口限制，人工智能巨头英伟达可能被迫取消明年向中国出口价值超50亿美元的先进芯片订单，这无疑加剧了国内算力供应的压力。业内公司相关人士表示，受到禁售的

这里首先引用一段【国盛计算机】的观点：2024/2/16，OpenAI突然发布了文生视频模型Sora，可以在用户的要求下，生成可最高长达一分钟的视频，例如摩登女子在东京街头行走、黑人男子读书等等（详细案例可参见官网视频），在长达一分钟的视频中可以同时存在远景与近景特写，且细节翔实逼真。Sora 建立

2月7日，国务院国资委党委召开扩大会议。会议认为，要深刻领会新质生产力的科学内涵，切实扛起国家重要战略科技力量责任，把科技创新作为发展新质生产力的核心要素，强化科技创新主体地位，全面融入国家创新体系，主动承担国家重大科技任务，坚决打好关键核心技术攻坚战，加快培育发展新质生产力的新动能。要牢牢把握发展

事件：1. 吴清任中国证监会主席 易会满被免职.吴清在接受媒体采访时表示要完善并购重组制度。要不断健全现有并购重组制度，一方面支持上市公司通过并购重组出清落后产能，培育和注入新技术和新业态.   2.  证监会：推动上市公司通过并购重组提升投资价值，

去年12月以来引发的部分量化中性和DMA产品的获利平仓，同时卖出持有的小微盘个股和股指期货空仓导致以中证2000为代表的流通值75亿以下近期大幅杀跌远超出预期，根据我们测算经过近60个交易日DMA产品的逐步出清已经接近尾声，我们将一些优质错杀标的纳入策略优选。 1.医疗细分，康复设备受益于住院周转率

1、行业逻辑1）近期海外AI科技巨头英伟达、meta、微软等股价创新高，说明资本市场对AI的看好。2）进入2024年，海外巨头仍在大规模投入AI，持续展开军备竞赛。3）目前海外的需求是400G和800G，2024年的业绩主要是800G，未来1.6T带来的增量机会。4）国内客户目前主要以400G或20

【快评】三大AMC或将正式划入中投，券商并购整合再迎催化？事件：据新华财经、财联社等媒体报道，信达、东方、长城三家AMC将于近期划至中投公司。#出发点是完善国有金融资本管理体制、此前已有传言。23年3月《深化党和国家机构改革方案》印发，提出完善国有金融资本管理体制，推进管办分离、政企分开，把中央金融

事件：拜登政府发布《Taking Additional Steps To Address the National Emergency With Respect to Significant Malicious Cyber-Enabled Activities》要求海外云厂商进行外国用户身份验证避免

1月24日消息，根据市场研究机构Market.us公布的最新报告显示，2023年全球小芯片构架（Chiplet）市场规模为31亿美元，预计到2033年将暴涨到1070亿美元，增幅高达3352%。2024年到2033年期间的复合年成长率高达42.5%。 报告指出，小芯片构架可说是一种异质整合技术，基于

消息面上， 1）央行、金融监管总局联合印发《关于做好经营性物业贷款管理的通知》。明确2024年底前，对规范经营、发展前景良好的房企，全国性商业银行还可发放经营性物业贷款用于偿还房企及其集团控股公司存量房地产领域相关贷款和公开市场债券。通知指出，经营性物业贷款额度原则上不得超过承贷物业评估价

北京时间1月25日，在荷兰挂牌的光刻机巨头阿斯麦单日暴涨9.72%一骑绝尘，阿斯麦CEO彼得·温宁克在接受媒体采访时表示，在经历了一段需求放缓的时期之后，他现在看到了半导体行业的积极迹象。 1月24日周三，ASML公布2023年第四季度和全年业绩。业绩报告显示，第四季度ASML净销售额为72亿欧元，

🔥新一轮大规模设备更新，哪些设备需要更新？【国金机械】 [烟花]近日中央财经委会议强调“推进新一轮大规模设备更新和消费品以旧换新”。会议指出，要推动各类生产设备、服务设备更新和技术改造。 ①生产类设备：以机床为典型代表的通用机械需求高峰自2012年之后下行筑底，按照10年左右寿命计算叠加疫情影响后

核心观点： 2月23日，中央财经委员会第四次会议。会议强调：（1）鼓励引导大规模设备更新和消费品以旧换新。提升先进产能比重，推动各类生产设备、服务设备更新和技术改造。要坚持中央财政和地方政府联动，坚持市场为主、政府引导，坚持鼓励先进、淘汰落后，坚持标准引领、有序提升。（2）降低全社会物流成本。物流降

英伟达涨超16%，股价刷新历史纪录高位，总市值逼近2万亿美元大关，公司2023年第四季度营收221亿美元，同比增长265%；净利润122.85亿美元，同比增长769%；超微电脑暴涨逾32%，AMD涨超10%科技巨头围猎“AI芯片”，国内外主流厂商梳理。谷歌--TPUTPU与同期的CPU和GPU相比，

年前我在风马牛演讲上分享了大模型十大趋势预测，没想到年还没过完，就验证了好几个， 从Gemini、英伟达的Chat With RTX到OpenAl发布 Sora，大家都觉得很炸裂。朋友问我怎么看 Sora，我谈几个观点，总体来说就是我认为 AGI很快会实现，就这几年的事儿了: 第一，科技竞争最终比拼

近期，国内AI服务器市场最令人关注的消息是“阿里云A100官网由于算力需求旺盛供给紧张，已经暂停了出租服务。”与此同时，由于美国政府扩大针对中国芯片的出口限制，人工智能巨头英伟达可能被迫取消明年向中国出口价值超50亿美元的先进芯片订单，这无疑加剧了国内算力供应的压力。业内公司相关人士表示，受到禁售的

这里首先引用一段【国盛计算机】的观点：2024/2/16，OpenAI突然发布了文生视频模型Sora，可以在用户的要求下，生成可最高长达一分钟的视频，例如摩登女子在东京街头行走、黑人男子读书等等（详细案例可参见官网视频），在长达一分钟的视频中可以同时存在远景与近景特写，且细节翔实逼真。Sora 建立

2月7日，国务院国资委党委召开扩大会议。会议认为，要深刻领会新质生产力的科学内涵，切实扛起国家重要战略科技力量责任，把科技创新作为发展新质生产力的核心要素，强化科技创新主体地位，全面融入国家创新体系，主动承担国家重大科技任务，坚决打好关键核心技术攻坚战，加快培育发展新质生产力的新动能。要牢牢把握发展

事件：1. 吴清任中国证监会主席 易会满被免职.吴清在接受媒体采访时表示要完善并购重组制度。要不断健全现有并购重组制度，一方面支持上市公司通过并购重组出清落后产能，培育和注入新技术和新业态.   2.  证监会：推动上市公司通过并购重组提升投资价值，

去年12月以来引发的部分量化中性和DMA产品的获利平仓，同时卖出持有的小微盘个股和股指期货空仓导致以中证2000为代表的流通值75亿以下近期大幅杀跌远超出预期，根据我们测算经过近60个交易日DMA产品的逐步出清已经接近尾声，我们将一些优质错杀标的纳入策略优选。 1.医疗细分，康复设备受益于住院周转率

1、行业逻辑1）近期海外AI科技巨头英伟达、meta、微软等股价创新高，说明资本市场对AI的看好。2）进入2024年，海外巨头仍在大规模投入AI，持续展开军备竞赛。3）目前海外的需求是400G和800G，2024年的业绩主要是800G，未来1.6T带来的增量机会。4）国内客户目前主要以400G或20

【快评】三大AMC或将正式划入中投，券商并购整合再迎催化？事件：据新华财经、财联社等媒体报道，信达、东方、长城三家AMC将于近期划至中投公司。#出发点是完善国有金融资本管理体制、此前已有传言。23年3月《深化党和国家机构改革方案》印发，提出完善国有金融资本管理体制，推进管办分离、政企分开，把中央金融

事件：拜登政府发布《Taking Additional Steps To Address the National Emergency With Respect to Significant Malicious Cyber-Enabled Activities》要求海外云厂商进行外国用户身份验证避免

1月24日消息，根据市场研究机构Market.us公布的最新报告显示，2023年全球小芯片构架（Chiplet）市场规模为31亿美元，预计到2033年将暴涨到1070亿美元，增幅高达3352%。2024年到2033年期间的复合年成长率高达42.5%。 报告指出，小芯片构架可说是一种异质整合技术，基于

消息面上， 1）央行、金融监管总局联合印发《关于做好经营性物业贷款管理的通知》。明确2024年底前，对规范经营、发展前景良好的房企，全国性商业银行还可发放经营性物业贷款用于偿还房企及其集团控股公司存量房地产领域相关贷款和公开市场债券。通知指出，经营性物业贷款额度原则上不得超过承贷物业评估价

北京时间1月25日，在荷兰挂牌的光刻机巨头阿斯麦单日暴涨9.72%一骑绝尘，阿斯麦CEO彼得·温宁克在接受媒体采访时表示，在经历了一段需求放缓的时期之后，他现在看到了半导体行业的积极迹象。 1月24日周三，ASML公布2023年第四季度和全年业绩。业绩报告显示，第四季度ASML净销售额为72亿欧元，

🔥新一轮大规模设备更新，哪些设备需要更新？【国金机械】 [烟花]近日中央财经委会议强调“推进新一轮大规模设备更新和消费品以旧换新”。会议指出，要推动各类生产设备、服务设备更新和技术改造。 ①生产类设备：以机床为典型代表的通用机械需求高峰自2012年之后下行筑底，按照10年左右寿命计算叠加疫情影响后

核心观点： 2月23日，中央财经委员会第四次会议。会议强调：（1）鼓励引导大规模设备更新和消费品以旧换新。提升先进产能比重，推动各类生产设备、服务设备更新和技术改造。要坚持中央财政和地方政府联动，坚持市场为主、政府引导，坚持鼓励先进、淘汰落后，坚持标准引领、有序提升。（2）降低全社会物流成本。物流降

英伟达涨超16%，股价刷新历史纪录高位，总市值逼近2万亿美元大关，公司2023年第四季度营收221亿美元，同比增长265%；净利润122.85亿美元，同比增长769%；超微电脑暴涨逾32%，AMD涨超10%科技巨头围猎“AI芯片”，国内外主流厂商梳理。谷歌--TPUTPU与同期的CPU和GPU相比，

年前我在风马牛演讲上分享了大模型十大趋势预测，没想到年还没过完，就验证了好几个， 从Gemini、英伟达的Chat With RTX到OpenAl发布 Sora，大家都觉得很炸裂。朋友问我怎么看 Sora，我谈几个观点，总体来说就是我认为 AGI很快会实现，就这几年的事儿了: 第一，科技竞争最终比拼

近期，国内AI服务器市场最令人关注的消息是“阿里云A100官网由于算力需求旺盛供给紧张，已经暂停了出租服务。”与此同时，由于美国政府扩大针对中国芯片的出口限制，人工智能巨头英伟达可能被迫取消明年向中国出口价值超50亿美元的先进芯片订单，这无疑加剧了国内算力供应的压力。业内公司相关人士表示，受到禁售的

这里首先引用一段【国盛计算机】的观点：2024/2/16，OpenAI突然发布了文生视频模型Sora，可以在用户的要求下，生成可最高长达一分钟的视频，例如摩登女子在东京街头行走、黑人男子读书等等（详细案例可参见官网视频），在长达一分钟的视频中可以同时存在远景与近景特写，且细节翔实逼真。Sora 建立

2月7日，国务院国资委党委召开扩大会议。会议认为，要深刻领会新质生产力的科学内涵，切实扛起国家重要战略科技力量责任，把科技创新作为发展新质生产力的核心要素，强化科技创新主体地位，全面融入国家创新体系，主动承担国家重大科技任务，坚决打好关键核心技术攻坚战，加快培育发展新质生产力的新动能。要牢牢把握发展

事件：1. 吴清任中国证监会主席 易会满被免职.吴清在接受媒体采访时表示要完善并购重组制度。要不断健全现有并购重组制度，一方面支持上市公司通过并购重组出清落后产能，培育和注入新技术和新业态.   2.  证监会：推动上市公司通过并购重组提升投资价值，

去年12月以来引发的部分量化中性和DMA产品的获利平仓，同时卖出持有的小微盘个股和股指期货空仓导致以中证2000为代表的流通值75亿以下近期大幅杀跌远超出预期，根据我们测算经过近60个交易日DMA产品的逐步出清已经接近尾声，我们将一些优质错杀标的纳入策略优选。 1.医疗细分，康复设备受益于住院周转率

1、行业逻辑1）近期海外AI科技巨头英伟达、meta、微软等股价创新高，说明资本市场对AI的看好。2）进入2024年，海外巨头仍在大规模投入AI，持续展开军备竞赛。3）目前海外的需求是400G和800G，2024年的业绩主要是800G，未来1.6T带来的增量机会。4）国内客户目前主要以400G或20

【快评】三大AMC或将正式划入中投，券商并购整合再迎催化？事件：据新华财经、财联社等媒体报道，信达、东方、长城三家AMC将于近期划至中投公司。#出发点是完善国有金融资本管理体制、此前已有传言。23年3月《深化党和国家机构改革方案》印发，提出完善国有金融资本管理体制，推进管办分离、政企分开，把中央金融

事件：拜登政府发布《Taking Additional Steps To Address the National Emergency With Respect to Significant Malicious Cyber-Enabled Activities》要求海外云厂商进行外国用户身份验证避免

1月24日消息，根据市场研究机构Market.us公布的最新报告显示，2023年全球小芯片构架（Chiplet）市场规模为31亿美元，预计到2033年将暴涨到1070亿美元，增幅高达3352%。2024年到2033年期间的复合年成长率高达42.5%。 报告指出，小芯片构架可说是一种异质整合技术，基于

消息面上， 1）央行、金融监管总局联合印发《关于做好经营性物业贷款管理的通知》。明确2024年底前，对规范经营、发展前景良好的房企，全国性商业银行还可发放经营性物业贷款用于偿还房企及其集团控股公司存量房地产领域相关贷款和公开市场债券。通知指出，经营性物业贷款额度原则上不得超过承贷物业评估价

北京时间1月25日，在荷兰挂牌的光刻机巨头阿斯麦单日暴涨9.72%一骑绝尘，阿斯麦CEO彼得·温宁克在接受媒体采访时表示，在经历了一段需求放缓的时期之后，他现在看到了半导体行业的积极迹象。 1月24日周三，ASML公布2023年第四季度和全年业绩。业绩报告显示，第四季度ASML净销售额为72亿欧元，